1、证券基础真题及答案2011年3月部分单选1、证券市场 分为 股票 债券 基金等 是按照 (品种结构)区分2、第一家证券交易所 阿姆斯特丹 见到N次了3、标志中国证券市场区域性推向全国： 国务院证券委和证监会成立4、过于推进资本市场改革若干意见把资本市场提高到(国家战略任务)的高度5、关于股票的论述错误的是 设权证券6、优先股的限制主要是限制什么 表决权?7、向发起人、法人发行的应该是 记名股票8、股票分割合并 若干股合成1股9、严重通胀对股价的影响 成本支出增加 股价下降10、(股息率固定优先股)题干好像是定义11、(红筹股)题干是定义12、未完成股改的非流通股股份不包括 境外上市外资股13、
2、电子式储蓄国债定义填空 (非流通)14、shibor (16) 家15、(欧洲债券) 几家大银行 几家几十家国际性银行承销的是16、1998年亚洲金融危机 过于依赖银行间间接融资17、FT-100 迅速反应英国市场行情的指数18、美国 现代金融服务法案1999年 分业经营多选题 重点- - 每题1分 其他题型的有空慢慢补充. 题号不对应1、哪些基金可以投资证券 社保 企业年金 社会公益 证券投资基金2、现货交易、远期交易、期货交易的比较：选项有不易区分 监管困难之类的3、影响债券利率的因素 市场利率 筹资者资信 期限长短3、政府债券的特征4、地方债券：一般债券以本地财政担保，专项债券建成后收入
3、作保证5、外国债券：必须经当地官方主管批准，受当地法规约束6、基金投资当事人 持有人 托管人 管理人7、基金费用除管理费外 托管费 交易费 运作费 销售服务费8、金融期货种类 没有远期期货的吧 其他都选9、国际金融市场主要参考利率期货 伦敦银行同业拆放利率期货 联邦基金利率期货 3月港元利率期货10、奇异型期权 在 (基础资产 选择权性质 有效期) 与其他标准化交易所期权存在区别11、有担保存托凭证分类 一级二级三级144A12、资产证券化包括： 不动产 应收账款 信贷资产 未来收益13、中国证券化试点银行： 建行 国家开发银行14、政府债券 (发行规模 期限结构 未清偿余额) 关系到一国政治
4、经济发展全局15、金融机构积极介入积极参与金融衍生工具发展的原因 好像有个陷阱16、为转移或防范风险采用的信用工具 信用联结票据 利率互换 股权类资产互换? 保证金互换(这个错的吧)17、债券与股票的相同 都是直接融资 都是筹资手段18、短期国债相关概念 一年以下 货币市场重要部分等19、证券投资基金的主要风险20、场外交易市场有哪些21、OTC交易的特征 通讯方式 分散一对一部分判断19、保险公司次级债 债权人可要求申请破产清算 错20、上证180指数基准指数100点 错21、恒生指数 2007年 38只 对2. 按证券所代表的权利性质分类，有价证券可分为，股票，债券，其他证券3.股票没有期
5、限4.证券市场是价值直接交换的场所5.第8至13页的证券投资人一大块 尤其是数字问题 10% 20%6.证券市场的中介机构 自律性组织7.1602年，荷兰的阿姆斯特丹成立了世界上第一个股票交易所8、是 国务院 发布的 国九条9. 股票是 综合权利证券10.。记名股票和无记名股票的区别11.。无面额无票淡化了票面价值的概念，但仍然有 内在价值12. 股票合并又称并股，是将 若干股股票合并 1股( 题中是10股并1股)13.通货膨胀问题 61页14.普通股票与优先股票， 大的决议，需要 经出席会议股东所持表决权的2/3 通过15.。外资股 72页 境外上市外资股问题 红筹股不属于 外资股16.。2
6、005年4月29日，证监会 发布，股权分置改革。自改革方案实施起。12个月内不得上市交易，*17.。债券利率受很多因素影响 (79页)18.。政府债券的特征 86页19.。90页的 储蓄国债(电子式)。20.。 96页 政策性金融债券( 国家开发银行，进出口银行，农业发展银行，发行)21.。 112页的 底下的 1997年东南亚金融危机的原因。企业过于依赖银行体系的间接融资。22.。证券投资基金在香港 称为 单位信托基金 116页23. ETF LOF 申购 赎回问题 127 页24、基金份额持有人享有的权利 129 页上面25.。设立基金管理公司的条件 1亿 实缴货币 从事的 3年无违法，3
7、亿 130页26.。131页 受托资产管理业务，那几个 数字 5000，2亿，200亿27.。金融衍生工具的分类 147页28.。155页 债券远期交易数额最小为债券面额10万元，交易单位为债券面额1万元29.。156页，金融期货的定义和特征30.。有 保证金 的 一定要看31.。167页中间 因为 期货价格与现货价格的走势基本一致并趋于相同，所以今天的期货价格可能就是未来的现货价格32、178 页 可转换债券 重点看33.。200页 向不特定对象发行的证券票面总值超过5000万元的，应由承销团承销。34.。204页 首次公开发行股票的条件，35.。269页 风险与收益的关系36.。282页
8、证券经纪业务，投资者与证券公司签署风险揭示书，客户须知，证券交易委托代理协议，开立第三方存管。37。282页。从事经纪业务时，须遵守的规定38.。证券公司从事投资咨询业务，应有5名取得咨询从业资格39.。284页。证券公司，投资咨询业务人员不得从事下列活动那段。40.。自营业务决策机构三级体制。董事会-投资决策机构-自营业务部门41.。291页 融资融券业务全部2010年10月2010年5月一、单选题(本大题共60小题，每小题0.5分，共30分。以下各小题所给出的4选项中，只有一项最符合题目要求。)1、 目前，我国地方政府不得发行地方政府债券是基于我国( )的规定。A.财政法B.证券法C.税法
9、D.预算法标准答案： d解析：中华人民共和国预算法第二十八条明文规定：“除法律和国务院另有规定外，地方政府不得发行地方政府债券”。2、 1602年，世界上成立了第一家股票交易所，其所在地是( )。A.纽约B.伦敦C.巴黎D.阿姆斯特丹标准答案： d解析：1602年，在荷兰的阿姆斯特丹成立了世界上第一个股票交易所。3、 股份有限公司将法定公积金转为股本时，所留存的该项公积金不得少于转增前公司注册资本的( )。A.10%B.15%C.20%D.25%标准答案： d解析：2005年修订、2006年1月1日起施行的新公司法第一百六十九条规定，法定公积金转为资本时，所留存的该项公积金不得少于转增前公司注
10、册资本的百分之二十五。4、 反映了净资产中的高流动性部分，表明证券公司变现以满足支付需要和应对风险资金数的是( )。A.净资本B.净利润C.票面利率D.交易价格标准答案： a解析：净资本是假设证券公司的所有负债都同时到期，现有资产全部变现偿付所有负债后的金额。5、 ( )是我国主权财富基金的发端。A.中国投资有限公司B.中国国际金融有限公司C.QFIID.QDII标准答案： a解析：经国务院批准，中国投资有限责任公司于2007年9月29日宣告威立，注册资本金为2000亿美元，成为专门从事外汇资金投资业务的国有投资公司，以境外金融组合产品为主，开展多元投资，实现外汇资产保值增值，被视为中国主权财
11、富基金的发端。6、 下列关于股票的清算价值的说法，正确的是( )。A.股票清仓时，股票所能获得的出售价值B.股票的清算价值应与账面价值相等C.股票的清算价值是公司清算时每一股份所代表的实际价值D.公司破产清算时，其发行的股票的交易价值标准答案： c解析：股票的清算价值是公司清算时每一股份所代表的实际价值。从理论上讲，股票的清算价值应与账面价值一致，实际上并非如此。只有当清算时的资产实陌出售额与财务报表上反映的账面价值一致时，每一股的清算价值才会和账面价值一致.但在公司清算时，其资产往往需要打折出售，清算价值往往小于账面价值。7、 下列关于基金的说法，正确的是( )。A.国债基金是以国债为主要投
12、资对象的证券投资基金，其风险较高B.货币市场基金是以全球的货币市场为投资对象的一种基金C.黄金基金是以黄金或其他贵金属及其相关产业的证券为主要投资对象的基金;收益率一般随贵金属的价格波动而变化，不稳定D.指数基金的特点是它的投资组合等同于市场价格指数的权数比例标准答案： c解析：国债基金以国家信用作为保证，风险较低，适合于稳健型投资者，尉以A项错误;货币市场基金是以货币市场工具为投资对象的一种基金，其投资对象期限在1年以内，包括银行存款、国库券、公司债券、银行承兑票据及商业票据争，所以B项错误指数基金的特点不是它的投资组合等同于市场价格指数的权数比例，而是模仿某一股槲指数或债券指数，所以D项错
13、误。8、 无国籍债券是指( )。A.外国债券B.扬基债券C.欧洲债券D.武士债券标准答案： c解析：欧洲债券的特点是债券发行者、债券发行地点和债券面值所使用的货币可以分别属于不同的国家，由于它不以发行市场所在国的货币为面值，故也称无国籍债券。9、 股票实质上代表了股东对股份公司的( )。A.产权B.债券C.物权D.所有权标准答案： d解析：股票实质上代表了股东对股份公司的所有权，股东凭借股票可以获得公司的股息和红利，参加股东大会并行使自己的权利。10、 有权与普通股股东一起参与本期剩余盈利分配的优先股票是( )。A.可转换优先股票B.不可转换优先股票C.参与优先股票D.非参与优先股票标准答案：
14、 c解析：参与优先股票是指优先股票股东除了按规定分得本期固定股息外，还有权与普通股股东一起参与本期剩余盈利分配的优先股票。11、 公司以货币形式支付的股息，称为( )。A.现金股息B.股票股息C.财产股息D.负债股息标准答案： a解析：现金股息是以货币形式支付的股息和红利，是最普通、最基本的用息形式。分派现金股息，既可以满足股东预期的现金收益目的，又有助于提高股票的市场价格，以吸引更多的投资者。12、 下列关于债券的说法，错误的是( )。A.债券票面利率与期限成正比，所以不可能存在短期债券票面利率高而长期债券票面利率低的现象B.债券和股票都属于有价证券C.从功能上看，政府债券最初仅是政府弥补赤
15、字的手段，但在现代商品经济条件下，政府债券已成为政府筹集资金、扩大公共开支的重要手段D.凭证式国债和储蓄国债(电子式)都在商业银行柜台发行，不能上市流通标准答案： a解析：通常情况下，期限较长的债券，流动性差，风险相对较大，票面利率应该定得高一些;期限较短的债券，流动性强，风险相对较小，票面利率可以定得低一些。不过，债券票面利率与期限的关系较复杂，加上其他因素的影响，有时，也能见到短期债券票面利率高而长期债券票面利率低的现象。13、 金融期货一般不包括( )。A.利率期货B.货币期货C.期权期货D.股票指数期货标准答案： c解析：金融期货是指买卖双方在有组织的交易所内以公开竞价的形式达成的，在
16、将来某一特定时间交收标准数量特定金融工具的协议。主要包括货币期货、利率期货和股票指数期货三种。14、 以下不可能成为询价对象的是( )。A.证券公司B.财务公司C.保险机构投资者D.股份有限公司标准答案： d解析：询价对象是指符合中国证监会规定条件的证券投资基金管理公司、证券公司、信托投资公司、财务公司、保险机构投资者、合格境外机构投资者或其他经中国证监会认可的机构投资者。15、 资产证券化是( )。A.风险管理型创新的重要成果B.增强流动性型创新的重要成果C.信用创造型创新的重要成果D.股票创新型创新的重要成果标准答案： b解析：通过资产证券化，将流动性较低的资产(如银行贷款、应收账款、房地
17、产等等)转化为具有较高流动性的可交易证券，提高了基础资产的流动性，便于投资者进行投资。因此，资产证券化是增强流动性型创新的重要成果。16、 兼有债权和股权双重性质的公司债券是( )。A.优先股B.可转换公司债券C.收益公司债券D.信用公司债券标准答案： b解析：可转换公司债券是指发行人依照法定程序发行，在一定期限内依据约定的条件可以转换成股份的公司债券，兼有债权投资和股权投资的双重优势。17、 利率期货以( )作为基础资产。A.浮动利率B.固定利率C.市场利率D.各类固定收益金融工具标准答案： d解析：利率是继外汇期货之后产生的又一个金融期货类别，其基础资产是一定数量的与利率相关的某种金融工具
18、，主要是各类固定收益金融工具。18、 上海证券交易所选择已经完成股权分置改革的沪市上市公司组成样本计算的指数是( )。A.上证综合指数B.新上证综合指数C.上证公司治理指数D.上证成分股指数标准答案： b解析：新上证综合指数简称“新综指”，以2005年12月30日为基日，基点为1000点，新上市综指的样本选取是已完成股权分置改革的沪市上市公司的股票。19、 外国债券的发行一般由( )的金融机构、证券公司承销。A.投资者所在国B.发行人所在国C.发行地所在国D.第三国标准答案： c解析：外国债券一般由发行地所在国的证券公司、金融机构承销，而欧洲债券则由一家或几家大银行牵头，组成十几家或几十家国际
19、性银行在一个国家或几个国家同时承销。20、 债券代表其投资者的权利，这种权利称为( )。A.债权B.资金使用权C.财产支配权D.资产所有权标准答案： a解析：债券是社会各类经济主体为筹集资金而向债券投资者出具的、承诺一定利率定期支付并到期偿还本金的债权债务关系。21、 基金持有人与托管人之间的关系是( )。A.所有人与经营者的关系B.经营与监管的关系C.持有与监管的关系D.委托与受托的关系标准答案： d解析：基金持有人和基金托管人的关系是委托与受托的关系。基金发起人代表基金持有人把基金资产委托给基金托管人保管。22、 证券市场可分为发行市场和交易市场，这反映了证券市场的( )。A.交易结构B.
20、层次结构C.品种结构D.主体结构标准答案： b解析：层次结构通常是指按证券进入市场的顺序而形成的结构关系。按这种顺序关系划分，证券市场的构成可分为发行市场和交易市场。按证券市场的交易场所结构，证券市场可分为有形市场和无形市场;按品种结构，证券市场可分为股票市场、债券市场、基金市场和衍生品市场等。23、 QFII制度是指允许合格的境外机构投资者在一定的规定和限制下汇入一定额度的外汇资金，并转换为当地货币，通过严格监管的专门账户投资当地()，其资本利得、股息等经批准后可转为外汇汇出的一种制度。A.证券市场B.基金市场C.信托市场D.房地产市场标准答案： a解析：QFII制度是指允许合格的境外机构投
21、资者在一定的规定和限制下汇入一定额度的外汇资金，并转换为当地货币，通过严格监管的专门账户投资当地证券市场，其资本利得、股息等经批准后可转为外汇汇出的一种制度。24、 根据证券投资基金管理暂行办法的规定，基金收益分配采用现金形式，每年至少一次，分配比例不得少于基金净收益的( )。A.50%B.60%C.80%D.90%标准答案： d解析：根据证券投资基金管理暂行办法有关条文的规定，基金收益分配应当采用现金形式，每年至少一次，基金收益分配比例不得低于基金净收益的90%。25、 提前兑取凭证式债券时，除偿还本金外，利息按实际持有天数及相应的利率档次计算，经办机构按兑付本金的(. )收取手续费。A.1
22、B.2C.3D.4标准答案： b解析：提前兑取凭证式债券时，除偿还本金外，利息按实际持有天数及相应的利率档次计算，经办机构按兑付本金的2收取手续费。26、 下列关于基金份额持有人大会的说法，错误的是( )。A.代表基金份额5%以上的基金份额持有人就同一事项有权要求召开基金份额持有人大会B.基金管理人、基金托管人都不召集的，代表基金份额10%以上的基金份额持有人有权自行召集，并报国务院证券监督管理机构备案C.基金管理人未按规定召集或者不能召集时，由基金托管人召集D.一般由基金管理人召集标准答案： a解析：代表基金份额l0%以上的基金份额持有人就同一事项要求召开基金份额持有人大会，而基金管理人、基
23、金托管人都不召集的，代表基金份额l0%以上的基金份额持有人有权自行召集，所以A项错误。27、 在股份有限公司中，签署公司股票是( )的职权。A.董事会B.股东会C.监事会D.董事长标准答案： d解析：我国公司法第一百二十九条规定，股票由法定代表人(董事长)签名，公司盖章。28、 证券公司开展经纪业务时，应当置备统一制定的( )，供委托人使用。A.交割单B.证券买卖委托书C.指定交易协议书D.买卖成交报告单标准答案： b解析：证券公司开展经纪业务时，应当置备统一制定的证券买卖委托书，供委托人使用。客户的证券买卖委托不论是否成立，其委托记录应当按照规定的期限保存于证券公司。29、 若期货交易保证金
24、为合约金额的6%，则期货交易者可以控制的合约资产为所投资金额的( )倍。A. 5.7B. lO.7C. 16.7D. 20.0标准答案： c解析：金融衍生工具具有杠杆性，一般只需要支付少量的保证金或权利金就可签订远期大额合约或互换不同的金融工具，若期货交易保证金为合约金额的5%，则期货交易者可以控制20倍于所投资金额的合约资产，即1/6%16.7(倍)。30、 由于货币贬值给投资者带来实际收益水平下降的风险属于( )。A.利率风险B.经济周期波动风险C.购买力风险D.违约风险标准答案： c解析：购买力风险是指基金的利润将主要通过现金形式来分配，而现金可能因为通货膨胀、货币贬值的影响导致购买力下
25、降，从而使基金的实际收益下降，给投资者带来实际收益水平下降的风险。31、 目前，最大的衍生交易品种为( )。A.按名义金额计算的互换交易B.按实际金额计算的互换交易C.远期利率协议D.金融期货合约标准答案： a解析：自1981年美国所罗门兄弟公司为IBM和世界银行办理首笔美元与马克和瑞士法郎之间的货币互换业务以来，互换市场的发展非常迅猛。目前，按名义金额计算的互换交易已经成为最大的衍生交易品种。32、 在债券的招标发行中，如果采用的是以价格为标的的美式招标，则( )。A.以募满发行额为止所有投标者的最低中标价格作为最后中标价格B.全体中标者的中标价格是单一的C.以募满发行额为止中标者各自的投标
26、价格的平均价作为各中标者的最终中标价D.各中标者的认购价格是不相同的标准答案： d解析：荷兰式招标以价格为标的，是以募满发行额为止所有投标者的最低中标价格作为最后中标价格，全体中标者的中标价格是单一的;美式招标同样以价格为标的，是以募满发行额为止中标者各自的投标价格作为各中标者的最终中标价，各中标者的认购价格是不相同的。33、 证券投资基金管理人与托管人之间是( )关系。A.所有者和经营者B.相互制衡C.委托与受托D.债权与债务标准答案： b解析：管理人与托管人的关系是相互制衡的关系。34、 证券市场中介机构是指( )。A.为证券的发行与交易提供服务的各类机构B.从事证券的发行与交易的机构C.
27、为证券的发行与交易提供政策的监管部门D.通过证券市场筹集资金的公司标准答案： a解析：证券市场中介机构是指为证券的发行与交易提供服务的各类机构。在证券市场起中介作用的机构是证券公司和其他证券服务机构，通常把两者合称为证券中介机构。35、 金融衍生工具产生的最基本原因是( )。A.逃避金融管制B.金融机构的利益驱动C.避险D.存在套利机会标准答案： c解析：金融衍生工具又称“金融衍生产品”，是与基础金融工具相对应的一个概念，指建立在基础产品或基础金融变量之上，其价格取决于后者价格变动的派生金融产品。金融衍生工具产生的最基本原因是避险。36、 下列属于存托凭证业务中，托管银行所提供的服务是( )。
28、A.按照ADR持有人的要求领取红利或利息，用于再投资或汇回ADR发行国B.负责ADR的注册和过户C.负责保管ADR所代表的基础证券D.负责对公司管理监督标准答案： c解析：在ADR的有关业务机构中，托管银行是由存券银行在基础证券发行国安排的银行。托管银行主要负责：(1)ADR所代表的基础证券的保管;(2)根据存券银行的要求领取红利或利息，用于投资或汇回ADR发行国;(3)向存券银行提供当地的市场信息。37、 指数型ETF能否成功发行与( )的选择有密切关系。A.成分股票B.基础指数C.受托人D.投资人标准答案： b解析：指数型ETF能否发行成功与基础指数的选择有密切的关系。基础指数应该是有大量的市场参与者广泛使用的指数，以体现它的代表性和流动性，同时基础指数的调整频率不宜过于频繁，以免
