1、ktv项目可行性研究KTV可行性研究报告第1章 总论1.1项目提出的背景随着国民经济的不断提高，人们对休闲娱乐行业重视起来，为人们提供高质量的休闲娱乐服务更成为市场经济的热点。KTV行业是其中一重要部分，并且选址于莱山区。一方面，降隆万象城地处莱山区商业核心地段，滨临黄海，周围与大学，滨州学院，工商学院相邻，面对广大学生消费群体，建设更具有大众化，更平价化的消费服务具有很大的升值空间。另一方面，商业城的KTV大都消费高，不支持平民化和学生话的消费特点。因此，在市莱山区投资KTV项目具有很大的商业潜能，有利于大学生及城市居民的休闲娱乐生活丰富多样化。1.2项目必要性分析该项目有利于进一步丰富大学
2、生及附近居民的文化娱乐生活文化是城市的灵魂，创新的源泉。社会文明程度的提高，有赖于文化产业的发展。KTV娱乐业的发展，丰富人民群众精神文化生活，加速文化事业和文化产业迅速发展。该项目有利于带动莱山区经济的进一步发展莱山区客源丰富，交通方便，地理位置优越，在莱山区大学附近建设KTV有利于让生活忙碌的城市居民和学业繁重的大学生放松身心，对加速莱山区经济的进一步发展具有重要影响。第2章 基础数据2.1建筑面积建筑面积900平方米 2.2经营年限计划经营年限为5年 2.3总投资估算及资金来源 2.3.1项目建设投资估算 建设投资估算表建设投资估算表 （万元）序号工程或费用名称费用比例 %1固定资产费用
3、141.51.1特色包房装饰装修费用201.2普通包房装饰装修费用181.3大厅装饰装修费用41.4特色包房设备及安装费用601.4.1灯具91.4.2音响设备361.4.3监控设备2.51.4.4家具12.51.5普通包房设备及安装费用36 1.5.1灯具3 1.5.2音响设备20 1.5.3监控设备3 1.5.4家具101.6大厅柜台收银设备费1.51.7超市收银及存货设备1.51.8洗手间设备0.52无形资产费用 无3其他资产费用0.13.1营业执照0.1 总计141.6 2.3.2 流动资金估算房租：200万/年水电费：根据市场调研及周围水电的价格确定为一年0.5万/月人员配备：大厅业
4、务主管1名：00元/月 服务员6名：2500元/月/人 流动资金估算表流动资金估算表 （万元）序号项目最低周转天数周转次数计算期123451流动资产204.4204.4204.4204.4204.41.1原材料3012222221.2租金36512002002002002001.3工资30121.91.91.91.91.91.3.1大厅主管30120.40.40.40.40.41.3.2服务员30121.51.51.51.51.51.4水电费30120.50.50.50.50.5合计流动资金204.4204.4204.4204.4204.4204.4 2.3.3资金来源项目自有资金（资本金）2
5、42.2为万元，其余为银行借款103.8万元。项目资产投资方面包括固定资产141.6万元，其中42.48万元为银行贷款，年利率为8%；流动资金204.4万，其中61.32万元为贷款，年利率为6%。 2.3.4产品成本和费用估算依据（以100%经营负荷）根据市场调研数据可知:KTV包厢收入312万/年，饮料酒水收入120万/年根据总资料数据可知：原材料购置费：2万元/月总职工薪酬：1.9万元/月广告宣传费用：2万/年固定资产按直线折旧法折旧，折旧年限为5年，预计净残值率为4%营业税税率为20%，城乡建设维护费为4%，教育费附加税率为1%；所得税税率为25%基准折现率为10%2.3.5投资使用计划
6、与资金筹措表项目总投资使用计划与资金筹措表（万元）序号项目名称合计人民币计算期0123451总投资346346000001.1建设投资141.6141.6000001.2流动资金204.4204.4000002资金筹措346346000002.1项目资本金242.2242.2000002.1.1用于建设投资99.1299.12000002.1.2用于流动资金143.08143.08000002.2债务资金103.8103.8000002.2.1用于建设投资42.4842.48000002.2.3用于流动资金61.3261.3200000第3章 财务评价3.1年销售收入和销售税金及附加估算其中年
7、销售税金及附加按规定计取：正常年份销售税金及附加计算如下：（1）营业税 = 销售收入 * 营业税率 = 432 * 20% = 86.4万元（2）城乡建设维护税 = 86.4 * 4% = 3.456万元（3）教育费附加 = 86.4 * 1% =0.864万元销售税金及附加 = 营业税 + 城市维护建设税 + 教育费附加 =90.72万元营业收入.营业税金及附加和增值税估算表营业收入.营业税金及附加和增值税估算表序号项目合计（万元）计算期123451营业收入21604324324324324321.1包厢总收入15603123123123123121.2饮料酒水总收入600120120120
8、1201202营业税金及附加453.690.7290.7290.7290.7290.722.1营业税（20%）43286.486.486.486.486.42.2城市维护建设税17.283.4563.4563.4563.4563.4562.3教育费附加4.320.8640.8640.8640.8640.8643增值税14.42.882.882.882.882.88销项税额183.63.63.63.63.6进项税额3.60.720.720.720.720.723.2 产品成本估算3.2.1总成本费用：总成本费用见估算表总成本费用估算表(万元)序号项目合计（万元）计算期123451外购原材料费12
9、024242424242外购燃料及动力费30666663工资及福利费11422.822.822.822.822.84其他费用1010202202202202202租金1000200200200200200广告宣传费10222225经营成本（1+2+3+4）1274254.8254.8254.8254.8254.86折旧费135.8427.16827.16827.16827.16827.1687摊销费（营业执照）0.10.020.020.020.020.028财务费用21.79447.07763.67923.67923.67923.6792 其中：利息支出21.79447.07763.67923
10、.67923.67923.67929总成本费用合计（5+6+7+8）1431.7344289.07285.67285.67285.67285.67 其中：可变成本1160232232232232232 固定成本271.734457.53.66753.66753.66753.6673.2.2固定资产折旧和递延资产摊销固定资产为141.5万元，折旧年限5年，年折旧率19%。其他资产为0.1万元，分5年平均摊销，每年摊销0.02万元固定资产折旧和其他资产摊销（万元）序号项目折旧和摊销年限折旧率原值经营期123451固定资产519%141.5折旧费27.16827.16827.16827.16827.
11、168净值114.3387.16459.99632.8285.662其他资产50.1摊销费0.020.020.020.020.02净值0.080.060.040.0203.2.3利润及利润分配表利润与利润分配表（万元）序号 项目计算期123451营业收入4324324324324322营业税金及附加90.7290.7290.7290.7290.723总成本费用289.285.667285.667285.667285.6674利润总额（1-2-3）52.214455.612855.612855.612855.61285应纳税所得额（4-5）52.214455.612855.612855.6128
12、55.61286所得税13.053613.903213.903213.903213.90327净利润（4-6）39.160841.709641.709641.709641.70968可供分配利润（7）39.160841.709641.709641.709641.70969提取法定盈余公积金(10%)3.916084.170964.170964.170964.1709610未分配利润（8-9）35.244737.538637.538637.538637.538611累计未分配利润39.160880.8704122.58164.29205.999投资利润率 = 年利润总额/总资金 100% = 5
13、5.6128/346 100% = 16.07%投资利税率 = 年利税总额/总资金100% =（55.6128+90.72）/346 100% = 42.29%资本金利润率= 年利润总额/资本金总额100% =55.6128/242.2100% =22.96 %3.2.4借款利息计算 借款还本付息表长期借款还本付息表（万元）序号项目利率计算期123451借款8%42.481.1年初借款本息余额000001.2本年借款42.4800001.3本年借款应计利息3.398400001.4本年还本付息45.87840000 其中：还本42.480000 付息3.398400001.5年末本息余额000
14、002还本资金来源62.432700002.1当年可用于还本的未分配利润35.244700002.2当年可用于还本的折旧和摊销27.18800003.3财务盈利能力分析3.3.1全部投资财务现金流量全部投资财务现金流量表全部投资财物现金流量表（万元）序号项目合计计算期0123451现金流入0432432432432642.061.1销售收入04324324324324321.2回收固定资产余值000005.661.3回收流动资金00000204.42现金流出346361.454362.303362.303362.303362.3032.1建设投资141.6000002.2流动资金204.400
15、0002.3经营成本254.8254.8254.8254.8254.82.4销售税金及附加90.7290.7290.7290.7290.722.5增值税2.882.882.882.882.882.6所得税13.053613.903213.903213.903213.90323净现金流量（1-2）-34670.546469.696869.696869.6968279.7574累计净现金流量-346-275.45-205.76-136.06-66.363213.3945所得税前净现金流量-34683.683.683.683.6293.666所得税前累计净现金流量-346-262.4-178.8-9
16、5.2-11.6282.06计算指标所得税前所得税后财务部收益率（IRR）19%14%财务净现值（10%）92.1344.92投资回收期（年）4.0395014644.237217469根据该表计算以下财务评价指标：所得税后财务部收益率（IRR）为14%，财务净现值（i = 10%时）为44.92万元，所得税前财务部收益率为19%，财务净现值（i = 10%）为92.13万元。财务部收益率均大于行业基准收益率，说明盈利能力满足了行业最低要求；财务净现值均大于0，该项目在财务上是可以考虑接受的所得税后的静态投资回收期4.237217469年，所得税前的投资回收期为4.039501464年，均小于
17、行业基准投资回收期，这说明项目投资能按时收回。3.3.2资本金投资财务现金流量表资本金现金流量表（万元）序号项目合计计算期0123451现金流入432432432432642.061.1销售收入4324324324324321.2回收固定资产余值00005.661.3回收流动资金0000204.42现金流出242.2472.331365.982365.982365.982365.9822.1项目资本金242.200002.2借款本金偿还103.800002.3借款利息支付7.07763.67923.67923.67923.67922.4经营成本254.8254.8254.8254.8254.8
18、2.5销售税金及附加90.7290.7290.7290.7290.722.6增值税2.882.882.882.882.882.7所得税13.053613.903213.903213.903213.90323净现金流量（1-2）-242-40.33166.017666.017666.0176276.078计算指标4财务部收益率（IRR）14%5财务净现值（10%）38.01自有资金现金流量表根据该表计算一下财务分析指标：自有资金财务部收益率（IRR）为14%；财务净现值（10%）为38.01万元。3.4清偿能力分析清偿能力是通过对“借款换本付息计算表”、”资金来源与运用表”、“资产负债表”的计算
19、，考察项目计算期隔年的财务状况及偿债能力，并计算资产负债率、流动比率、速动比率和固定资产投资借款偿还期。资金来源与运用表及资产负债表见下表：资金来源与运用表 单位：万元序号项目经营期0123451资金来源34679.402482.800882.800882.8008292.8611.1利润总额52.214455.612855.612855.612855.61281.2折旧费27.16827.16827.16827.16827.1681.3摊销费0.020.020.020.020.021.4长期借款42.48000001.5自有资金242.2000001.6流动资金借款61.32000001.7
20、回收固定资产余值000005.661.8回收流动资金00000204.42资金运用34655.533613.903213.903213.903275.22322.1固定资产投资141.6000002.2流动资金204.4000002.3所得税013.053613.903213.903213.903213.90322.4其他资产投资2.5长期借款本金偿还042.4800002.6流动资金借款本金偿还0000061.323盈余资金(1-2)023.868868.897668.897668.8976217.6384累计盈余资金023.868892.7664161.664230.562448.199资
21、产负债表资产负债表（万元）序号项目计算期012345上年余额1资产346342.681384.39426.1467.81448.1991.1流动资产总额204.4228.269297.166366.064434.962448.1991.1.1流动资金204.4204.4204.4204.4204.40204.4其中：原材料2222201.1.2累计盈余资金023.868892.7664161.664230.562448.1991.2固定资产净值141.5114.33287.16459.99632.82805.661.3其他资产净值0.10.080.060.040.0202负债及所有者权益346
22、342.681384.39426.1467.81448.1992.1流动负债总额61.3261.3261.3261.3261.3202.1.1流动资金借款61.3261.3261.3261.3261.32061.322.2长期借款42.4800000负债小计103.861.3261.3261.3261.3202.3所有者权益242.2281.361323.07364.78406.49448.1992.3.1资本金242.2242.2242.2242.2242.2242.22.3.2累计未分配利润039.160880.8704122.58164.29205.999计算指标资产负债率（%）30.00%17.89%15.95%14.39%13.11%0.00%流动比率（%）333.33%372.26%484.62%596.97%709.33%0.00%
