上实发展度财务分析报告.docx
- 文档编号:30113835
- 上传时间:2023-08-05
- 格式:DOCX
- 页数:43
- 大小:854.24KB
上实发展度财务分析报告.docx
《上实发展度财务分析报告.docx》由会员分享,可在线阅读,更多相关《上实发展度财务分析报告.docx(43页珍藏版)》请在冰豆网上搜索。
上实发展度财务分析报告
上实发展[600748]2019年度财务分析报告
一.公司简介
公司名称
上海实业发展股份有限公司
公司英文名称
SHANGHAIINDUSTRIALDEVELOPMENTCO.,LTD.
公司简称
上实发展
股票代码
600748
成立时间
None
上市时间
1996-09-25
交易所
上海证券交易所
注册地址
上海浦东南路1085号
电话
-
传真
公司网址
邮箱
sid748@
公司简介
二.公司财务分析
2.1公司资产结构分析
2.1.1资产构成基本情况
上实发展2019年资产总额为39,940,827,301.23元,其中流动资产为33,465,365,995.64元,占总资产比例为83.79%;非流动资产为6,475,461,305.59元,占总资产比例为16.21%;
2019年上实发展总资产构成情况
科目名称
2019年
2018年
2017年
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
资产总计
3,994,082
100.00%
3,743,200
100.00%
3,905,026
100.00%
流动资产合计
3,346,536
83.79%
3,229,585
86.28%
3,384,785
86.68%
非流动资产合计
647,546
16.21%
513,614
13.72%
520,240
13.32%
2.1.2流动资产构成情况
流动资产主要包括货币资金、交易性金融资产、应收票据及应收账款、应收款项融资、预付账款、其他应收账款、存货、合同资产、持有待售资产、一年内到期的非流动资产以及其他流动资产科目,上实发展2019年的流动资产主要包括存货、货币资金以及预付款项,各项分别占比为71.52%,19.33%和3.46%。
2019年上实发展流动资产构成情况
科目名称
2019年
2018年
2017年
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
流动资产合计
3,346,536
100.00%
3,229,585
100.00%
3,384,785
100.00%
货币资金
647,038
19.33%
631,277
19.55%
927,469
27.40%
应收票据及应收账款
65,830
1.97%
58,313
1.81%
144,348
4.26%
应收票据
2,120
0.06%
1,148
0.04%
449
0.01%
应收账款
63,710
1.90%
57,164
1.77%
143,898
4.25%
预付款项
115,629
3.46%
75,986
2.35%
68,235
2.02%
其他应收款
40,592
1.21%
35,095
1.09%
202,929
6.00%
存货
2,393,487
71.52%
2,348,148
72.71%
1,987,576
58.72%
其他流动资产
83,957
2.51%
80,765
2.50%
54,225
1.60%
2.1.3非流动资产构成情况
非流动资产主要包括债权投资、其他债权投资、长期应收款、长期股权投资、其他权益工具投资、其他非流动金融资产、投资性房地产、固定资产、在建工程、生产性生物资产、油气资产、使权资产、无形资产、开发支出、商誉、长期待摊费用、递延所得资产、其他非流动资产科目,上实发展2019年的非流动资产主要包括投资性房地产、固定资产以及其他权益工具投资,各项分别占比为70.21%,13.56%和6.20%。
2019年上实发展非流动资产构成情况
科目名称
2019年
2018年
2017年
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
非流动资产合计
647,546
100.00%
513,614
100.00%
520,240
100.00%
长期股权投资
29,879
4.61%
11,364
2.21%
18,690
3.59%
其他权益工具投资
40,117
6.20%
55,117
10.73%
52,208
10.04%
投资性房地产
454,631
70.21%
401,216
78.12%
406,708
78.18%
固定资产
87,816
13.56%
13,068
2.54%
9,711
1.87%
无形资产
1,778
0.27%
2,886
0.56%
4,559
0.88%
商誉
26,044
4.02%
26,044
5.07%
26,044
5.01%
长期待摊费用
1,289
0.20%
1,011
0.20%
553
0.11%
递延所得税资产
2,198
0.34%
2,338
0.46%
1,763
0.34%
其他非流动资产
3,790
0.59%
567
0.11%
0
0.00%
2.2负债及所有者权益结构分析
2.2.1负债及所有者权益基本构成情况
上实发展2019年年总负债金额为27,895,169,732.67元,所有者权益总额为12,045,657,568.56元,其中资本金为1,844,562,892.0元,资产负债率为69.84%,在负债中,流动负债为20,352,113,680.3元;占负债和所有者权益总额的50.96%,非流动负债为7,543,056,052.37元,占负债和所有者权益总额的18.89%。
2019年上实发展负债和所有者权益构成情况
科目名称
2019年
2018年
2017年
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
负债和所有者权益(或股东权益)总计
3,994,082
100.00%
3,743,200
100.00%
3,905,026
100.00%
流动负债合计
2,035,211
50.96%
1,722,851
46.03%
1,711,786
43.84%
非流动负债合计
754,305
18.89%
885,832
23.67%
1,039,949
26.63%
所有者权益(或股东权益)合计
1,204,565
30.16%
1,134,515
30.31%
1,153,290
29.53%
2.2.2流动负债基本构成情况
流动负债主要包括短期借款、交易性金融负债、衍生金融负债、应付票据及应付账款、预收款项、合同负债、应付职工薪酬、应交税费、其他应付款、应计负债、持有待售负债、一年内到期的非流动负债和其他流动负债科目,上实发展2019年的流动负债主要包括预收款项、一年内到期的非流动负债以及短期借款,各项分别占比为42.63%,22.87%和19.26%。
2019年上实发展流动负债构成情况
科目名称
2019年
2018年
2017年
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
流动负债合计
2,035,211
100.00%
1,722,851
100.00%
1,711,786
100.00%
短期借款
392,053
19.26%
230,045
13.35%
255,680
14.94%
应付票据及应付账款
100,618
4.94%
0
0.00%
129,132
7.54%
应付账款
100,618
4.94%
0
0.00%
129,132
7.54%
预收款项
867,533
42.63%
800,237
46.45%
831,187
48.56%
应付职工薪酬
3,740
0.18%
3,793
0.22%
2,367
0.14%
应交税费
58,692
2.88%
63,777
3.70%
79,194
4.63%
其他应付款
147,089
7.23%
346,596
20.12%
191,825
11.21%
其中:
应付利息
0
0.00%
0
0.00%
9,298
0.54%
应付股利
0
0.00%
0
0.00%
17,961
1.05%
一年内到期的非流动负债
465,482
22.87%
278,400
16.16%
222,400
12.99%
2.2.3非流动负债基本构成情况
非流动负债主要包括长期借款、应付债券、租赁负债、长期应付款、预计负债、递延收益、递延所得税负债、其他非流动负债科目,上实发展2019年的非流动负债主要包括长期借款、应付债券以及递延所得税负债,各项分别占比为85.41%,13.21%和1.08%。
2019年上实发展非流动负债构成情况
科目名称
2019年
2018年
2017年
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
非流动负债合计
754,305
100.00%
885,832
100.00%
1,039,949
100.00%
长期借款
644,218
85.41%
695,350
78.50%
729,350
70.13%
应付债券
99,632
13.21%
179,623
20.28%
299,028
28.75%
长期应付款
0
0.00%
80
0.01%
0
0.00%
预计负债
2,331
0.31%
2,407
0.27%
1,645
0.16%
递延所得税负债
8,124
1.08%
8,372
0.95%
9,925
0.95%
其他非流动负债
2,331
0.31%
2,407
0.27%
1,645
0.16%
2.2.4所有者权益基本构成情况
所有者权益部分主要包括实收资本(或股本)、其他权益工具、资本公积、库存股、其他综合收益、专项储备、盈余公积、未分配利润、少数股东权益科目,2019年上实发展的所有者权益部分主要包括未分配利润、资本公积以及实收资本(或股本),各项分别占比为45.68%,21.59%和15.31%。
所有者权益构成情况
科目名称
2019年
2018年
2017年
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
所有者权益(或股东权益)合计
1,204,565
100.00%
1,134,515
100.00%
1,153,290
100.00%
实收资本(或股本)
184,456
15.31%
184,456
16.26%
184,456
15.99%
资本公积
260,058
21.59%
259,684
22.89%
318,007
27.57%
其他综合收益
16,183
1.34%
31,183
2.75%
28,274
2.45%
盈余公积
45,802
3.80%
44,499
3.92%
40,106
3.48%
未分配利润
550,257
45.68%
479,001
42.22%
426,608
36.99%
少数股东权益
147,807
12.27%
135,689
11.96%
155,836
13.51%
2.3利润分析
2.3.1净利润分析
2019年上实发展的净利润为914,476,669.82元,与2018年的924,502,414.56元相比下降了1.08%。
2016-2019年上实发展净利润变动趋势
年份
金额(万元)
同比增长率(%)
2016
74,509
2016
74,509
0.00%
2017
91,526
22.84%
2018
92,450
1.01%
2019
91,447
-1.08%
2.3.2营业利润分析
2019年上实发展的营业利润为1,335,394,570.71元,与2018年的1,207,219,168.71元相比上升了10.62%。
2016-2019年上实发展营业利润变动趋势
年份
金额(万元)
同比增长率(%)
2016
78,689
2016
78,689
0.00%
2017
117,144
48.87%
2018
120,721
3.05%
2019
133,539
10.62%
2.3.3利润总额分析
2019年上实发展的利润总额为1,344,345,242.98元,与2018年的1,273,311,599.04元相比上升了5.58%。
2016-2019年上实发展利润总额变动趋势
年份
金额(万元)
同比增长率(%)
2016
89,936
2016
89,936
0.00%
2017
120,138
33.58%
2018
127,331
5.99%
2019
134,434
5.58%
2.3.4成本费用分析
成本和费用总额包括营业成本、税金及附加、销售费用、管理费用、研发费用和财务费用科目,2019年上实发展的成本费用总额为7,250,237,122.740001元,其中营业成本、税金及附加以及管理费用,各项分别占比为81.02%,8.32%和4.92%。
2019年上实发展成本费用构成
科目名称
2019年
2018年
2017年
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
成本及费用总额
-725,023
100.00%
-745,434
100.00%
-629,811
100.00%
营业成本
-587,407
81.02%
-606,184
81.32%
-491,154
77.98%
税金及附加
-60,293
8.32%
-61,684
8.27%
-61,934
9.83%
销售费用
-17,203
2.37%
-16,266
2.18%
-21,931
3.48%
管理费用
-35,698
4.92%
-28,573
3.83%
-31,727
5.04%
研发费用
-5,135
0.71%
-7,549
1.01%
0
-0.00%
财务费用
-19,284
2.66%
-25,176
3.38%
-23,064
3.66%
2.4现金流量分析
2.4.1经营活动、投资活动及筹资活动现金流分析
2019年上实发展的经营现金流量净额为210,644,181.3元,与2018年的2,047,503,235.01元相比下降了89.71%;投资活动现金流净额为-356,382,123.57元;筹资活动现金流净额为331,173,805.98元。
2016-2019年上实发展经营、投资及筹资活动现金流净额
年份
经营活动现金流净额(万元)
投资活动现金流净额(万元)
筹资活动现金流净额(万元)
2016
565,317
-274,057
169,731
2017
61,749
11,456
-183,579
2018
204,750
-93,458
-416,916
2019
21,064
-35,638
33,117
2.4.2现金流入结构分析
2019年上实发展现金流入总金额为19,784,064,447.43元,其中经营活动现金流入为10,917,076,581.5元,占现金流入总额的55.18%;投资活动现金流入为364,773,256.3元,占现金流入总额的1.84%;筹资活动现金流入为8,502,214,609.63元,占现金流入总额的42.98%。
2019年上实发展现金流入构成
科目名称
2019年
2018年
2017年
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
现金流入总额
1,978,406
100.00%
1,837,533
100.00%
1,456,437
100.00%
经营活动现金流入小计
1,091,707
55.18%
1,076,663
58.59%
898,481
61.69%
投资活动现金流入小计
36,477
1.84%
278,834
15.17%
114,556
7.87%
筹资活动现金流入小计
850,221
42.98%
482,035
26.23%
443,400
30.44%
经营活动现金流入小计中销售商品/提供劳务收到的现金为10,161,805,695.26元,占经营活动现金流入小计的93.08%;收到的税费返还为98,396,243.26元,占经营活动现金流入小计的0.9%;收到其他与经营活动有关的现金为656,874,642.98元,占经营活动现金流入小计的6.02%。
2019年上实发展经营活动现金流入构成
科目名称
2019年
2018年
2017年
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
经营活动现金流入小计
1,091,707
100.00%
1,076,663
100.00%
898,481
100.00%
销售商品/提供劳务收到的现金
1,016,180
93.08%
996,731
92.58%
846,443
94.21%
收到的税费返还
9,839
0.90%
1,829
0.17%
9,307
1.04%
收到其他与经营活动有关的现金
65,687
6.02%
78,101
7.25%
42,729
4.76%
投资活动现金流入小计中收回投资收到的现金为360,000,000.0元,占投资活动现金流入小计的98.69%;取得投资收益收到的现金为4,282,883.38元,占投资活动现金流入小计的1.17%;处置固定资产/无形资产和其他长期资产收回的现金净额为490,372.92元,占投资活动现金流入小计的0.13%。
2019年上实发展投资活动现金流入构成
科目名称
2019年
2018年
2017年
金额(元万)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
投资活动现金流入小计
36,477
100.00%
278,834
100.00%
114,556
100.00%
收回投资收到的现金
36,000
98.69%
262,657
94.20%
100,071
87.36%
取得投资收益收到的现金
428
1.17%
2,553
0.92%
1,003
0.88%
处置固定资产/无形资产和其他长期资产收回的现金净额
49
0.13%
101
0.04%
8
0.01%
收到其他与投资活动有关的现金
0
0.00%
13,522
4.85%
13,472
11.76%
筹资活动现金流入小计中取得借款收到的现金为7,395,464,609.63元,占筹资活动现金流入小计的86.98%;收到其他与筹资活动有关的现金为1,106,750,000.0元,占筹资活动现金流入小计的13.02%。
2019年上实发展筹资活动现金流入构成
科目名称
2019年
2018年
2017年
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
筹资活动现金流入小计
850,221
100.00%
482,035
100.00%
443,400
100.00%
吸收投资收到的现金
0
0.00%
490
0.10%
0
0.00%
取得借款收到的现金
739,546
86.98%
481,545
99.90%
443,400
100.00%
收到其他与筹资活动有关的现金
110,675
13.02%
0
0.00%
0
0.00%
2.4.3现金流出结构分析
2019年上实发展现金流出总额为19,598,628,583.72元,现金流出总额中经营活动现金流出小计为10,706,432,400.2元,占现金流出总额的54.63%;投资活动现金流出小计为721,155,379.87元,占现金流出总额的3.68%;筹资活动现金流出小计为8,171,040,803.65元,占现金流出总额的41.69%。
2019年上实发展现金流出构成
科目名称
2019年
2018年
2017年
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
现金流出总额
-1,959,862
100.00%
-2,143,158
100.00%
-1,566,811
100.00%
经营活动现金流出小计
-1,070,643
54.63%
-871,912
40.68%
-836,731
53.40%
投资活动现金流出小计
-72,115
3.68%
-372,293
17.37%
-103,100
6.58%
筹资活动现金流出小计
-817,104
41.69%
-898,952
41.95%
-626,979
40.02%
经营活动现金流出小计中购买商品/接受劳务支付的现金为7,719,556,403.64元,占经营活动现金流出小计的72.1%;支付给职工以及为职工支付的现金为932,553,343.85元,占经营活动现金流出小计的8.71%;支付的各项税费为1,366,270,172.63元,占经营活动现金流出小计的12.76%;支付其他与经营活动有关的现金为688,052,480.08元,占经营活动现金流出小计的6.43%。
2019年上实发展经营活动现金流出构成
科目名称
2019年
2018年
2017年
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
金额(万元)
百分比(%)
经营活动现金流出小计
-1,070,643
100.00%
-871,912
100.00%
-836,731
100.00%
购买商品/接受劳务支付的现金
-771,955
72.10%
-539
- 配套讲稿:
如PPT文件的首页显示word图标,表示该PPT已包含配套word讲稿。双击word图标可打开word文档。
- 特殊限制:
部分文档作品中含有的国旗、国徽等图片,仅作为作品整体效果示例展示,禁止商用。设计者仅对作品中独创性部分享有著作权。
- 关 键 词:
- 实发 财务 分析 报告