财务报表分析自考复习Word下载.docx
- 文档编号:22609122
- 上传时间:2023-02-04
- 格式:DOCX
- 页数:34
- 大小:35.01KB
财务报表分析自考复习Word下载.docx
《财务报表分析自考复习Word下载.docx》由会员分享,可在线阅读,更多相关《财务报表分析自考复习Word下载.docx(34页珍藏版)》请在冰豆网上搜索。
5、有形资产债务比率=负债总额÷
(资产总额-无形资产)×
有形净值债务比率=负债总额÷
(所有者权益总额-无形资产)×
(二)长期偿债能力动态指标---利润表、现金流量表
1、利息保障倍数=息税前利润÷
利息费用×
=(税前利润+利息费用)÷
=(净利润+所得税+利息费用)÷
2、现金流量利息保障倍数=息税前经营活动现金流量÷
现金利息支出
=(经营活动现金净流量+现金所得税支出+现金利息支出)÷
周转率(次数)=营业收入or营业成本/资产平均余额
企业营运能力分析----
周转期(天数)=360/周转率
一、流动资产周转情况分析指标
(一)应收账款周转情况分析(P170)
1、应收账款周转率(次数)=赊销收入净额÷
应收账款平均余额
其中:
赊销收入净额=销售收入-现销收入-销售退回-销售折让-销售折扣
注意:
通常用“主营业务收入净额”代替“赊销收入净额”
应收账款平均余额=(期初应收账款+期末应收账款)÷
2
2、应收账款周转天数(又称应收账款平均收现期)
=360÷
应收账款周转率(次数)
=(应收账平均余额×
360)÷
赊销收入净额
或=(应收账平均余额×
主营业务收入净额
(二)存货周转情况分析(P174)
1、存货周转率(次数)=主营业务成本÷
存货平均余额
其中:
存货平均余额=(期初存货+期末存货)÷
2、存货周转天数=360÷
存货周转率(次数)
=(存货平均余额×
主营业务成本
(三)流动资产周转情况综合分析
1、营业周期=存货周转天数+应收账款周转天数
2、现金周期=营业周期-应收账款周转天数
=应收账款周转天数+存货周转天数-应付账款周转天数
应付账款周转率=赊购净额÷
应付账款平均余额
应付账款周转天数=360÷
应付账款周转率=应付账款平均余额×
360÷
赊购净额
3、营运资本周转率=销售净额÷
平均营运资本
4、流动资产周转率=主营业务收入÷
流动资产平均余额
流动资产周转天数=流动资产平均余额×
主营业务收入
二、固定资产周转情况分析(P188)
1、固定资产周转率(次数)=主营业务收入÷
固定资产平均净值
固定资产平均净值=(期初固定资产净值+期末固定资产净值)÷
2、固定资产周转天数=360÷
固定资产周转率(次数)
=固定资产平均余额×
三、总资产营运能力分析(P191)
1、总资产周转率(次数)=主营业务收入÷
平均资产总额
平均资产总额=(期初资产总额+期末资产总额)÷
2、总资产周转天数=360÷
总资产周转率(次数)
=总资产平均余额×
【2008年10余月】
40.某企业2008年7月份的速动比率为,该企业流动资产包括存货、待摊费用、货币资金、交易性金融资产和应收账款五个部分,其中应收账款占整个企业流动负债的比例为40%:
要求:
计算该企业7月份的现金比率,并作简要评价。
速动比率=
现金比率=某公司有关数据如下表:
2007年
2008年
3160万元
5000万元
赊销比例
95%
90%
2000万元
2500万元
1800万元
3300万元
200万元
220万元
假定一年按360天计算,周转天数的计算结果取整数。
(1)计算该公司2007年及2008年应收账款周转率和周转天数:
(2)计算该公司2007年及2008年存货周转率和周转天数:
(3)分析计算得出的结果。
1、2007年应收账款周转率=(3160×
95%)/2000=
2007年应收账款周转天数=360/=240
2008年应收账款周转率=(5000×
90%)/2500=
2008年应收账款周转天数=360/=200
2、存货=1800/200=9天数360/9=40
存货=3300/220=15天数360/15=24
【2009年1月】
39.某公司2007年12月31日的资产负债表的有关数据摘录如下。
资产负债表
2007年12月31日(单位:
万无)
资产
金额
负债及所有者权益
货币资金
34
应付账款
?
应收账款净额
51
应交税费
36
存货
93
长期负债
113
固定资产净额
364
实收资本
320
无形资产净值
26
未分配利润
35
总计
568
2007年其他资料如下:
(1)流动比率为;
(2)产权比率为;
(3)存货周转率为10次(假定期初存货与期末存货相等);
(4)销售毛利为70万元,销售毛利率为7%。
(1)计算表中空缺项目的金额。
(2)计算有形净值债务率。
存货=【70/7%(1-7%)】/10=93
产权比率=设负债总额为X
X/(568-X)=X=213
所有者权益=568-213=355未分配利润=355-320=35
流动资产总额=34+51+93=178
流动比率=流动负债=178/=100
40.某公司2007年有关报表如下:
资产负债表(表一)(单位:
万元)
项目
390
短期借款
短期投资
260
应收票据
(年初
应收账款
所有者权益
650(年初598)
固定资产净值
无形资产
资产合计
3250
负债与所有者
权益合计
利润表部分数据(表二)(单位:
3900
3120
财务费用
13
税前利润
117
税后净利
其他有关资料如下表:
(表三)
比率名称
同行业平均水平
本企业水平
流动比率
速动比率
存货周转率
6次
应收账款周转天数
30天
销售净利率
9%
权益净利率
10%
根据以上资料,计算该公司2007年的各项财务比率(直接将计算结果填在表三中,无须列式计算过程),并与同行业平均水平进行比较,对公司财务状况作简要评价。
41.某公司按当年年末数计算的存货周转率为5次、应收账款周转率为l0次,销售收入净额为800万元,销售成本为600万元,流动资产比率为25%,负债总额为300万元,发行在外的普通股为80万股,普通股每股市价20元。
假设流动资产由存货和应收账款构成,其他资产忽略不计,公司没有发行优先股,一年按360天计算,不考虑所得税因素。
计算市盈率、权益乘数和营业周期。
1、市盈率=20/【(800-600)/80】
2、存货=600/5=120
应收账款=800/10=80
流动资产=120+80=200
资产总额=200/25%=800
权益乘数=资产总额/所有者权益总额=800/(800-300)=
3、营业周期=360/5+360/10=
【2009年10月】
39.某公司2007年末的资产负债表如下:
2007年12月31日单位:
元
权益
现金
26890
应付票据
5634
交易性金融资产
10478
54258
176674
9472
321830
其他应付款
66438
预付账款
16442
应付债券
172470
固定资产
212134
长期借款
41686
75008
92400
其他资产
8946
406044
资产总计
848402
权益总计
计算该公司的资产负债率、产权比率和权益乘数,并简要说明三个指标的共同经济含义,指出分析中存在的共同问题。
40.某公司的有关资料如下表所示:
单位:
万元
上年
本年
产品销售收入
29312
31420
总资产
36592
36876
流动资产合计
13250
13846
(1)计算上年及本年的总资产周转率指标;
(计算结果保留三位小数,指标计算中均使用当年数据)
(2)计算上年及本年的流动资产周转率指标;
(3)计算上年及本年的流动资产的结构比率;
(计算结果保留两位小数,指标计算中均使用当年数据)
(4)分析总资产周转率变化的原因。
(计算结果保留四位小数)
43.某公司2007和2008年末的比较资产负债表有关数据如下:
差额
百分比
流动资产:
速动资产
30000
28000
50000
62000
80000
90000
140000
160000
220000
250000
负债:
40000
46000
20000
25000
所有者权益:
130000
盈余公积
18000
27000
12000
22000
所有者权益合计
179000
负债及权益合计
(1)将以上比较资产负债表填写完整;
(2)分析总资产项目变化的原因;
(3)分析负债项目变化的原因;
(4)分析所有者权益项目变化的原因;
(5)指出该公司应该采取的改进措施。
【2010年1月】
39.某公司2008年和2009年主营业务收入分别为1300万元和1460万元,2007年、2008年和2009年流动资产年末余额分别为460万元、420万元和470万元。
(1)计算2008年和2009年流动资产平均余额;
(2)计算2008年和2009年流动资产周转次数和周转天数,并作出简要的评价。
2008年流动资产平均余额=(460+420)/2=
2009年流动资产平均余额=(420+470)/2=
40.A公司2008年年末和2009年年末的部分资料见下表:
单位:
2009年
4600
4000
银行存款
500000
10000
短期投资—债券投资
400000
460000
短期投资跌价准备
-3000
-3130
45000
48000
6450000
7340000
坏账准备
-72000
-87000
3030000
4230000
23800000
38320000
累计折旧
-3280000
-3580000
4489000
5890000
应交税金
412000
453000
预提费用
38000
43000
长期借款—基建借款
7981000
8982000
(1)计算该企业各年的营运资本;
(2)计算该企业各年的流动比率;
(3)计算该企业各年的速动比率;
(4)计算该企业各年的现金比率;
(5)将以上两年的指标进行对比,简要说明其短期偿债能力是否得到改善。
【2010年10月】
42.指出下列会计事项对有关指标的影响,增加用“+”表示,减少用“一”表示,没有影
响用“0”表示。
假设原来的流动比率为2。
()
事项
营运资金
1、发行股票取得资金
2、货币资金购买交易性金融资产
3、持有至到期投资重分类为可供出售金融资产
4、以低于账面价值的价格出售无形资产
5、赊销(售价大于成本)
公司2009年度财务报表及其他主要资料如下:
2009年12月31日单位:
千元
资产
负债和股东权益
货币资金(年初400)500
应收账款(年初2200)2000
存货(年初900)1000
流动资产合计3500
固定资产净额(年初5000)5000
资产总计(年初8500)8500
应付账款1000
其他流动负债750
流动负债合计1750
长期负债1750
股本5000
负债和股东权益合计8500
利润表
2009年单位:
销售收入12000
销售成本10000
毛利2000
管理费用1160
利息费用300
税前利润540
所得税162
净利润378
该公司当期向外赊购净额为10000千元,销售净利率、资产净利率与权益净利率的行业值分别为%、5%和%。
(1)根据资料,填列财务比率计算表(一年按360天计算);
(2)评价企业的短期偿债能力和长期偿债能力,并指出存在的问题,说明问题产生原因;
(3)计算总资产周转天数,并构建总资产周转天数驱动因素公式,说明总资产周转天数变化的原因。
财务比率计算表
A公司
行业平均
资产负债率
40%
利息保障倍数
10次
平均收现期
35天
应付账款周转率
8次
现金周期
26天
38.某公司有关资料如下:
年末
流动资产
流动负债合计
300
90
非流动负债合计
400
应收帐款净额
180
负债合计
700
360
630
非流动资产合计
770
1400
该公司2009年度销售收入为840万元,税后净利为万元。
已知该公司2008年度销售净利率为16%,总资产周转率为次,权益乘数为,权益净利率为%。
(1)计算2009年的销售净利率、总资产周转率、权益乘数和权益净利率;
(2)利用因素分析法按顺序分析销售净利率、总资产周转率和权益乘数变动对权益净利率的影响(假设涉及资产负债表的数据用期末数来计算)。
39.某公司年末资产负债表简略形式如下:
资产负债表单位:
期末数
262000
应付职工薪酬
100000
400000
已知:
(1)期末流动比率=;
(2)期末资产负债率=60%;
(3)本期销售成本=315000元;
(4)本期存货周转次数=次,假定期末存货与期初存货相等。
根据上述条件,填列资产负债表。
40.某企业上年流动资金的周转天数为60天,流动资金平均占用额为20000元,计划年度要求销售收入比上年增长50%,流动资金平均占用额保持稳定。
(1)计算流动资金周转加速的百分比;
(2)若本年要求销售收入比上年增长30%,同时周转次数加速到8次,则流动资金占用的节约额是多少?
41.某企业2009年期末流动比率为2,期末流动负债为8000元,期末流动资产占总资产的比例为40%,期初与期末资产总额相同,其中无形资产4000元,期末资产负债率为50%。
计算有形资产债务比率、有形净值债务比率、产权比率和股权比率。
二、利润表:
1、质量分析:
营业收入、营业成本、期间费用、营业利润、营业外收支
2、趋势分析:
定比、环比
3、结构分析:
绝对数、相对数、某项目/营业收入--------共同比
盈利能力分析
一、与投资有关的盈利能力分析(P198)
1、总资产收益率=净利润÷
总资产平均额×
100%
总资产平均额=(期初总资产+期末总资产)÷
总资产收益率的其他表现形式:
(1)总资产收益率=(净利润+所得税)÷
100%税前利润(利润总额)
(2)总资产收益率=(净利润+利息)÷
100%税后息前利润
(3)总资产收益率=(净利润+利息+所得税)÷
100%息税前利润
总资产收益率的分解公式:
总资产收益率=销售净利率×
总资产周转率
2、净资产收益率:
全面摊销净资产收益率=净利润÷
期末净资产
加权平均净资产收益率=净利润÷
净资产平均额
净资产平均额=(期初净资产+期末净资产)÷
净资产收益率可分解为:
净资产收益率=总资产收益率×
权益乘数
3、长期资金收益率=息税前利润÷
平均长期资金
4、其他比率:
(1)资本保值增值率=扣除客观因素后的期末所有者权益÷
期初所有者权益
(2)资产现金流量收益率=经营活动产生的现金流量÷
资产平均总额
(3)流动资产收益率=净利润÷
流动资产平均额
(4)固定资产收益率=净利润÷
固定资产平均额
二、与销售有关的盈利能力分析(P214)
1、销售毛利率=(销售收入净额-销售成本)÷
销售收入净额
2、销售净利率=净利润÷
销售收入
三、与股本有关的盈利能力分析(P219)
(一)每股收益
1、基本每股收益(P219)
每股收益=净利润÷
发行在外普通股的加权平均数
发行在外普通股的加权平均数=期初发行在外普通股股数+当期新发行普通股股数×
已发行时间÷
报告期时间-当期回购普通股股数×
已回购时间÷
报告期时间
2、稀释每股收益
(二)每股现金流量(P223)
每股现金流量=经营活动现金净流量÷
发行在外的普通股平均股数
(三)每股股利=现金股利总额÷
发行在外的普通股股数
(四)市盈率=每股市价÷
每股收益
(五)股利支付率=每股股利÷
(六)股利收益率=每股股利÷
股价
股利发放率=市盈率×
股利收益率
企业发展能力分析
1、增长额=本年-上年
2、
增长率=增长额/上年
3、三年=3(年末/三年前年末)-1
企业发展能力财务比率分析(P241)
(一)营业发展能力分析
1、销售增长指标
(1)销售增长率=本年销售(营业)增长额÷
上年销售(营业)额
(2)三年销售(营业)平均增长率P245
2、资产增长指标
(1)资产规模增长指标
总资产增长率=本年总资产增长额÷
年初资产总额
三年总资产平均增长率
流动资产增长率=本年流动资产增长额÷
年初流动资产额
固定资产增长率=本年固定资产增长额÷
年初固定资产额
无形资产增长率=本年无形资产增长额÷
年初无形资产额
(2)资产成新率
固定资产成新率=平均固定资产净值÷
平均固定资产原值
(二)企业财务发展能力分析
1、资本扩张指标
(1)资本积累率=本年所有者权益增长额÷
年初所有者权益
(2)三年资本平均增长率
2、股利增长率
股票价值=下一年的预期股利÷
(投资者要求的股权资本收益率-股利增长率)
股利增长率=本年每股股利增长额÷
上年每股股利
三年股利增长率
【2008年10月】
38.某公司2005年至2008年有关的会计资料如下表:
2005年
2006年
资产总额
171l
2061
2759
3879
996
1235
1679
2394
5720
7742
10839
15516
净利润
498
688
1091
1616
根据上述资料分析评价公司的发展能力。
42G上市公司2007年年初发行在外普通股总数为亿股,2007年8月1日增发新股3000万股;
P上市公司2007年年初发行在外普通股总数2亿股,2007年9月1日按10∶3的比例派发股票股利。
两家上市公司2007年的净利润均为亿元。
计算两家上市公司的基本每股收益。
38.甲公司2006年至2008年主营业务收入和净利润资料如下表:
(单位:
5000
6200
6500
480
550
540
以2006年为基数,分别计算该公司2007年、2008年主营业务收入和净利润的变动额与变动率,并作简要分析。
公司2007年利润表如下表所示:
A公司2007年利润表
上年数(略)
本年累计数
一、主营业务收入
减:
420
二、主营业务利润
130
营业费用
30
管理费用
52
18
加:
其他业务利润
6
三、营业利润
投资收益
营业外收入
营业外支出
12
四、利润总额
所得税
五、净利润
计算A公司的销售毛利率、销售净利率,并说明进行销
- 配套讲稿:
如PPT文件的首页显示word图标,表示该PPT已包含配套word讲稿。双击word图标可打开word文档。
- 特殊限制:
部分文档作品中含有的国旗、国徽等图片,仅作为作品整体效果示例展示,禁止商用。设计者仅对作品中独创性部分享有著作权。
- 关 键 词:
- 财务报表 分析 自考 复习