添然长江股权投资信托计划-推介说明PPT课件下载推荐.ppt
- 文档编号:15526482
- 上传时间:2022-11-03
- 格式:PPT
- 页数:39
- 大小:847.50KB
添然长江股权投资信托计划-推介说明PPT课件下载推荐.ppt
《添然长江股权投资信托计划-推介说明PPT课件下载推荐.ppt》由会员分享,可在线阅读,更多相关《添然长江股权投资信托计划-推介说明PPT课件下载推荐.ppt(39页珍藏版)》请在冰豆网上搜索。
自成立以来成立以来,公司始终以市场为导向公司始终以市场为导向,公司资产的安全性、流动性公司资产的安全性、流动性和盈利性指标一直名列行业前茅。
和盈利性指标一直名列行业前茅。
依法经营稳健发展连续13年保持盈利中诚信托中诚信托中诚信托历年管理资产总额(单位中诚信托历年管理资产总额(单位:
亿元)亿元)中诚信托中诚信托股权结构股权结构上海添然投资管理公司上海添然投资管理公司上海添然投资管理公司,是一家从事股权投资及资产管理的专业公司,主要参与PE股权投资、上市公司非公开发行战略投资、以及上市流通股权最大化增值的管理等。
由众多投资银行资深人员一起成立,拥有股票、期货、外汇等市场实战操作经验,久经市场洗礼与锤炼,具有丰富的项目操作经验及广泛的资源网络,并在证券市场非公开发行投资方面有着多年投资管理及风险控制的经验及良好业绩。
公司在投融资市场,与多家信托公司及银行保持着密切友好合作关系,熟悉信托平台模式的操作,做到将信托平台和投资管理的优势结合起来,为管理的资金获取最大化的投资收益。
公司在投资市场,始终坚持以参与非公开定向增发投资为主,PE私募股权投资和二级市场投资为辅的策略,始终把控制风险和资金使用效率放在第一位,并获得了显著的收益。
此次信托计划担任管理人职责,执行合伙企业事务。
公司的投资策略及风格公司的投资策略及风格立足价值投资理念,全面研判经济形势和国家政策,抓住国家产业结构调整及市场价值低洼的双重历史机遇,重点布局优质上市公司的定向增发项目,并以适量资金关注二级市场的安全机会,同时辅以创新使用投资基金与信托计划的组合工具,提高资金使用效率并有效分散风险。
加强投资理念及模式创新,实现投资价值新主张。
在不同时段分别投向定向增发市场、收益权转让的信托产品及固定收益类产品,并灵活发挥投资基金和信托计划这两种投资工具的作用,以基金加信托的模式参与投资,基金的执行管理人由具有良好业绩的投资管理机构担当,而信托平台可提高资金使用效率。
灵活的模式可有效分散风险,并为基金产品寻找收益与风险比值较高的投资项目。
长江证券长江证券前身为湖北证券公司,成立于前身为湖北证券公司,成立于1991年年3月月18日,注册地为武汉。
日,注册地为武汉。
2000年年2月月23日,经中国证监会核准批复,公司增资扩股至日,经中国证监会核准批复,公司增资扩股至10.29亿元,同时更名为亿元,同时更名为“长江证券有限责长江证券有限责任公司任公司”。
2001年年12月,经中国证监会核准批复,月,经中国证监会核准批复,公司增资扩股至公司增资扩股至20亿元亿元。
2007年年12月月19日,经中国证监会批复,公司更名为日,经中国证监会批复,公司更名为“长江证券股份有限公司长江证券股份有限公司”,并于,并于12月月27日正式在深圳证券交易所挂牌上市,日正式在深圳证券交易所挂牌上市,股票代码为股票代码为000783。
公司资产质量优良,净资产和。
公司资产质量优良,净资产和净资本两个指标在业内的排名始终保持较前位置。
净资本两个指标在业内的排名始终保持较前位置。
2004年年12月,公司成为率先进入创新月,公司成为率先进入创新试点行列的八家券商之一。
试点行列的八家券商之一。
2005年年1月,受中国证监会委托,公司托管了原大鹏证券经月,受中国证监会委托,公司托管了原大鹏证券经纪业务,并于同年纪业务,并于同年6月收购了原大鹏证券经纪业务,开创了创新试点券商以市场化方式处月收购了原大鹏证券经纪业务,开创了创新试点券商以市场化方式处置风险券商的先河。
目前,公司已初步完成证券类集团公司的架构,旗下拥有长江证券承置风险券商的先河。
目前,公司已初步完成证券类集团公司的架构,旗下拥有长江证券承销保荐有限公司、长江期货有限公司、长江成长资本投资有限公司、长信基金管理有限责销保荐有限公司、长江期货有限公司、长江成长资本投资有限公司、长信基金管理有限责任公司和诺德基金管理有限公司五家全资和控股参股子公司公司已在全国任公司和诺德基金管理有限公司五家全资和控股参股子公司公司已在全国22个省、自治个省、自治区、直辖市,区、直辖市,50多个城市设立了多个城市设立了80多家分支机构,多家分支机构,逐步形成了覆盖全国的业务网络逐步形成了覆盖全国的业务网络。
自。
自2005年起,公司多次被评为年起,公司多次被评为“中国证券行业十大影响力品牌中国证券行业十大影响力品牌”。
2007年,在年,在“中国券商中国券商奖奖”评选中,公司荣获评选中,公司荣获“最具发展力券商奖最具发展力券商奖”。
长江证券股份有限公司为本信托计划提供长江证券股份有限公司为本信托计划提供产品设计、产品销售、产品立项、产品管理、产品交易等方面的业务支持。
产品设计、产品销售、产品立项、产品管理、产品交易等方面的业务支持。
长江证券长江证券股东背景股东背景长江证券长江证券目前长江证券已经为添然投资动用了上百个目前长江证券已经为添然投资动用了上百个研究员,近百个营业部的资源,对今年所有上市研究员,近百个营业部的资源,对今年所有上市定增项目进行了收集、筛选和整理工作,为本信定增项目进行了收集、筛选和整理工作,为本信托计划提供了托计划提供了充足的定增项目池充足的定增项目池。
添然长江一期信托计划添然长江一期信托计划七大竞争优势七大竞争优势n上市公司定增上市公司定增+基金基金+证券证券+信托信托+银行银行+有限合伙有限合伙+资深管理团队资深管理团队+多重监管多重监管基金定位:
基金定位:
证券市场的机构投资者机构投资者投资方向:
定向增发投资方向:
定向增发为主运作机制:
运作机制:
全国惟一的“基金基金+信托信托”模式运作充足项目池充足项目池:
充分发挥各个参与者的渠道优势渠道优势,为信托计划提供充足的定增项目来源有限合伙制:
有限合伙制:
“资本资本”(资金)与“知本知本”(专业)的最佳结合资深管理团队:
资深管理团队:
平均收益率117%多重监管:
多重监管:
证监会证监会+银监会银监会+工商+税务信托计划的主要特色信托计划的主要特色1.投向:
定向增发定向增发+收益权转让信托产品收益权转让信托产品+短期固定收益国债短期固定收益国债2.运作机制:
基金基金与信托信托两种投资工具的完美结合4.优秀基金管理人的专业能力、经验、人脉和资源3.多重监管:
证监会、银监会等审核监管5.有限合伙制有限合伙制的基金模式定向增发简介定向增发简介n定向增发:
定向增发:
指上市公司向符合条件的少数特定投资者非公开发行股票。
发行对象:
不得超过发行对象:
不得超过1010名个人或机构;
名个人或机构;
发行价:
不得低于定价基准日前二十个交易日股票交易均价的发行价:
不得低于定价基准日前二十个交易日股票交易均价的90%90%;
锁定期:
1212个月。
个月。
n定向增发市场的整体特点定向增发市场的整体特点非公开发行市场:
不针对公众,而是特定机构或个人;
非公开发行市场:
高门槛市场:
少数资金雄厚的机构,一般投资人没有机会参与;
价格折扣:
发行价会比市价低发行价会比市价低20-30%20-30%以上。
以上。
理由:
上市工作上市工作“时间差时间差”;
锁定期风险补偿;
“批零差价批零差价”小结:
竞争不充分和相对封闭,存在低风险和高收益并存的条件竞争不充分和相对封闭,存在低风险和高收益并存的条件。
定向增发股票:
兼具绩优、成长性和长线投资三重特性定向增发股票:
兼具绩优、成长性和长线投资三重特性n定向增发公司及股票的特点定向增发公司及股票的特点绩优公司:
上市公司证券发行管理办法上市公司证券发行管理办法、上市公司非公开发行股票实施细则上市公司非公开发行股票实施细则;
优质项目:
募投项目符合国家产业政策,募投项目符合国家产业政策,能给公司未来业绩带来较大增长,能给公司未来业绩带来较大增长,因而对其未来股价也有较强的提振作用;
因而对其未来股价也有较强的提振作用;
监管部门审核:
增发公司及增发公司及可行性项目主承销商认同、证监会审核批准;
可行性项目主承销商认同、证监会审核批准;
中线投资:
锁定锁定1212个月;
个月;
折扣发行:
一般比市价低一般比市价低20%20%30%30%,让持有者比市场上,让持有者比市场上99%99%的投资者拥有的投资者拥有了低价优势。
具有天然的安全边际,在绩优、成长性的同时,进一步降低了低价优势。
具有天然的安全边际,在绩优、成长性的同时,进一步降低了其风险。
了其风险。
统计表明:
定向增发投资年平均收益率高达统计表明:
定向增发投资年平均收益率高达50.68%下图是自2006年以来至2010年8月24日所有的定向增发股票,以定向增发价格为基准,制作的其持有至解禁时的绝对收益率变化图:
对上述所有收益率做成本收入测算,参与定向增发至到期解禁平均收益率为50.68%50.68%,远高于沪深300股23.13%的平均收益率!
如果在4000点以下参与的话,定向增发项目的年平均收益率更是高达74.19%74.19%,远高于沪深300股35%的平均收益率!
上市公司实施定向增发的动机上市公司实施定向增发的动机n1、利用上市公司的市场化估值溢价、利用上市公司的市场化估值溢价(相
- 配套讲稿:
如PPT文件的首页显示word图标,表示该PPT已包含配套word讲稿。双击word图标可打开word文档。
- 特殊限制:
部分文档作品中含有的国旗、国徽等图片,仅作为作品整体效果示例展示,禁止商用。设计者仅对作品中独创性部分享有著作权。
- 关 键 词:
- 长江 股权 投资 信托 计划 推介 说明