企业并购项目投资价值分析报告.docx
- 文档编号:11658415
- 上传时间:2023-03-29
- 格式:DOCX
- 页数:94
- 大小:65.06KB
企业并购项目投资价值分析报告.docx
《企业并购项目投资价值分析报告.docx》由会员分享,可在线阅读,更多相关《企业并购项目投资价值分析报告.docx(94页珍藏版)》请在冰豆网上搜索。
企业并购项目投资价值分析报告
XX公司投资并购XX
生产翻车机卸车系统设备项目
投资价值剖析报告
有限公司
2012年12月
目
录
第一章
总论......................................................................
1
1.1
概括.......................................................................
1
项目名称...............................................................
1
1.1.2XX公司简介.............................................................
1
1.2
项目并购意义说明...........................................................
2
1.2.1.提高经营效率...........................................................
3
实行战略规划...........................................................
4
1.3
项目融资方案...............................................................
5
第二章
项目背景剖析..............................................................
6
2.1
项目背景...................................................................
6
产业政策背景...........................................................
6
翻车机行业背景.........................................................
7
翻车机系统技术背景.....................................................
7
2.2
主要产品介绍...............................................................
8
主要产品...............................................................
8
主要产品产量...........................................................
9
2.3
工艺技术方案及设备特色....................................................
10
主要技术方案..........................................................
10
技术的先进性及外国技术比较
............................................
10
翻车机卸车系统设备状况................................................
10
翻车机卸车系统性能特色................................................
11
第三章
外面环境剖析............................................................
13
3.1
宏观环境剖析(PEST剖析)....................................................
13
政治环境(Political
).................................................
13
经济环境(Economic)..................................................
14
社会文化环境(Social)................................................
15
技术环境(Technological
).............................................
15
3.2
行业环境剖析..............................................................
16
翻车机卸车系统是散料运输的重要节点
....................................
16
进入壁垒高............................................................
16
3.3
产业竞争力剖析............................................................
17
现有公司竞争..........................................................
17
潜伏进入者剖析........................................................
20
代替品的威迫..........................................................
20
购置商的议价能力......................................................
20
供应商................................................................
21
第四章
产品市场需求剖析........................................................
22
4.1
目前国内翻车机卸车系统产品市场现状及保有量
.................................
22
国内翻车机卸车系统市场现状
............................................
22
目前国内翻车机卸车系统市场保有量估量...................................
23
4.2
翻车机卸车系统产品应用剖析................................................
25
4.3
翻车机卸车系统产品市场需求剖析............................................
25
国内市场需求剖析......................................................
25
外国市场需求剖析......................................................
29
翻车机卸车系统改造需求剖析............................................
29
4.4
与翻车机卸车系统有关的物料输送设备的需求剖析............................
29
第五章
公司内部环境剖析........................................................
31
5.1
公司组织与劳动定员........................................................
31
组织机构设置..........................................................
31
组织机构适应性剖析....................................................
31
人员配置及培训........................................................
32
5.2
项目地理地点剖析..........................................................
32
5.3
资源和技术优势............................................................
33
5.4
项目SWOT剖析.............................................................
33
优势(S).............................................................
33
劣势(W).............................................................
34
机会(O).............................................................
34
威迫(T).............................................................
34
第六章
行业竞争战略剖析........................................................
36
6.1
竞争战略选择..............................................................
36
6.2
要点成功因素剖析..........................................................
36
6.3
战略实行方案..............................................................
37
第七章
融资需求及股权设计.......................................................
38
7.1
融资方式..................................................................
38
7.2
融资本额..................................................................
38
7.3
股权设置方案..............................................................
38
7.4
资本使用计划(包含工厂扩建计划)..........................................
38
第八章
XX公司并购后的经营模式..................................................
41
8.1
并购后的经营模式..........................................................
41
8.2
公司文化..................................................................
42
第九章
XX机械公司并购后财务评论...............................................
43
9.1
财务评论依照..............................................................
43
9.2
财务评论基础数据与参数选用................................................
43
过去的公司数据........................................................
43
展望的公司数据........................................................
43
增量数据..............................................................
43
其余计算参数..........................................................
44
9.3
财务效益与花费估量........................................................
44
销售收入估量..........................................................
44
总成本花费估量........................................................
44
利润及利润分派........................................................
45
9.4.
财务效益剖析..............................................................
45
9.4.1归并前XX近两年财务状况...............................................
45
归并后增量财务效益剖析................................................
49
9.5
不确立性剖析..............................................................
51
敏感性剖析............................................................
51
盈亏均衡剖析..........................................................
52
9.6
财务评论结论..............................................................
53
第十章
项目价值与风险剖析.......................................................
54
10.1
项目价值剖析.............................................................
54
价值判断方法的选择...................................................
54
价值评估.............................................................
54
10.2
风险剖析.................................................................
54
主要风险因素剖析.....................................................
54
风险防备措施.........................................................
58
第十一章XX公司并购后投资价值倍增效益剖析...............................................
61
11.1
公司产品互补性剖析.......................................................
61
11.2
两方资源最大化剖析.......................................................
61
并购后的共同效应.....................................................
61
改变竞争格局,提高公司竞争地位.......................................
63
11.4
投资方案优弊端描绘.......................................................
63
长处.................................................................
63
存在问题.............................................................
64
11.5
主要建议.................................................................
65
重要提示:
本报告系依据XX港口机械设备有限公司(以下简称XX)公然登载
的资料和公司供应的有关资料,在对公司充足调研的基础上撰写而
成。
本报告本着谨慎的态度和客观公正的原则,从专业的角度,对该
公司基本状况、财务现状、所处行业、竞争优势、发展战略等方面进
行投资价值剖析。
本报告内容不构成任何本质性的投资建议,仅供投
资者参照。
第一章总论
1.1概括
1.1.1项目名称
XX公司投资并购XX生产翻车机卸车系统设备项目
1.1.2XX公司简介
1.主营业务
XX港口机械设备有限公司(以下简称XX)是从事以翻车机卸车
系统为主的重型物料输送设备研发和制造的专业化公司,主要服务对
象为港口、钢厂、电厂和水泥厂等波及大宗物料输送的公司。
XX自成立以来,以技术为中心竞争力,致力于专业化发展战略,
从产品设计到制造工艺,努力把翻车机系统产品做深做精,做出品牌。
公司所有产品均为自主研发,拥有完好知识产权并拥有多项专利技
术。
经过十年的努力,XX已经成为在国内翻车机领域的著名公司,
有较为突出的技术优势和市场竞争力。
2.发展历史
2001年3月,XX港口机械设备有限公司成立,主要成员为原XX重工设计院散料装卸设备设计和电气室的部分骨干技术人员。
公司主要业务为翻车机系统和堆取料机的改造工程,同时做翻车机系统的研发和技术贮备。
2005年2月,与XX重工签订合作框架协议,开始生产翻车机系统成套设备,打破业绩瓶颈进入电力市场,同时开始独立承揽翻车机系统成套设备合同。
2008年5月,开始在XX长兴岛临港工业区建设制造基地,2009
年3月投产。
因为政府对公司属地化管理和税收的要求,制造基地作为独立的公司存在。
2009年10月,初次向国出门口翻车机系统设备。
2012年10月,XX注册地从XX西岗区转移到XX长兴岛临港工业区,制造基地不再作为独立的公司存在。
3.地理地点
XX分为两个地点办公,总部设在XX市西岗区八一路208号写字
楼七层,设有行政部、财务部、市场部、设计部、自动化部、项目管
理部和采买部。
制造基地设在XX市长兴岛临港工业区,设有生产部
和质量部。
4.人员组织
XX在编人员91人,领导层5人,均为专业人员;设计人员14人,包含机械、电气和液压专业;生产工艺和查验技术人员5人;销售人员5人;项目管理人员4人;其余管理人员10人;工人48人,要点岗位均为娴熟技术工人。
1.2项目并购意义说明
因为目前我国经济存在还没有解决的深层次矛盾和问题,我国经济
生活运转中的困难增添,经济下行压力加大,公司经营困难增加。
公司成长一般有三种战略:
内部增添战略和外面扩充战略以及两
种战略的组合,而现实中极罕有大公司不是经过某种程度、某种形式
的吞并收买而成长起来的,也几乎没有一家大公司主假如靠内部扩充
成长起来。
在此背景下,本项目并购切合公司发展规律,主要表现为:
1.2.1.提高经营效率
经过并购,将本来分别在XX公司与XX的生产因素集中到一个企
业中。
由高效的公司管理取代低效的市场管理,进而提高了经济效率。
公司追求的效率根源主要有两种:
1、规模经济效益
(1)公司生产的规模效益:
经过并购对两方公司的财产进行增补和调整,达到最正确经济规模,降低公司的生产成本:
并购使公司在保持整体产品结构的状况下,在各个分部中实现产品的单调化生产,防止浪费;并购可解决专业化生产所造成的一些问题,使各生产过程有机配合,减少生产过程中的环节问题。
(2)公司经营的规模效益:
经过机构归并和扩大产量,节俭单位产品的管理花费;用同一个销售网为顾客供应更全面的专业化生产和服务,知足花费者不一样的需求,降低单位产品的销售花费:
集中足够的财力用于研究、设计、开发、工艺改进及公司扩建上,快速推出新产品,采纳新技术扩大生产规模;依赖优异的信用,进入资本市场,以较低的利息获取贷款;化解风险,即时对付各生产因素和产品市场的价钱颠簸。
2、降低交易花费
市场运作的复杂性会以
- 配套讲稿:
如PPT文件的首页显示word图标,表示该PPT已包含配套word讲稿。双击word图标可打开word文档。
- 特殊限制:
部分文档作品中含有的国旗、国徽等图片,仅作为作品整体效果示例展示,禁止商用。设计者仅对作品中独创性部分享有著作权。
- 关 键 词:
- 企业 并购 项目 投资 价值 分析 报告
![提示](https://static.bdocx.com/images/bang_tan.gif)