《财务报表分析》教案.docx
- 文档编号:10683347
- 上传时间:2023-02-22
- 格式:DOCX
- 页数:18
- 大小:49.85KB
《财务报表分析》教案.docx
《《财务报表分析》教案.docx》由会员分享,可在线阅读,更多相关《《财务报表分析》教案.docx(18页珍藏版)》请在冰豆网上搜索。
《财务报表分析》教案
《财务报表分析》教案
第一章财务报表分析概述
教学目的要求
一、了解财务报表分析的主体(谁进行财务报表分析)、目的(为什么要进行财务报表分析)、客体(分析谁的财务报表)、对象(财务报表范围)、分析的步骤和方法(如何进行财务报表分析)、分析的结果(财务报表分析的内容)。
二、理解财务报表分析的目的具有决定意义,决定了资料的选择和方法的采纳。
三、理解财务报表分析是个分析研究过程,而不是有固定程序的计算过程。
四、了解财务报告包括的内容范围;
五、准确理解有关财务报表的理论概念和报表的各个项目。
第一节财务报表分析主体及其分析目的
一、财务报表分析的历史
(一)为贷款银行服务的信用分析
(二)为投资人服务的收益分析
(三)为经营者服务的管理分析
二、财务报表分析的定义
财务报表分析,以财务报表为对象,采用专门方法系统地分析企业的财务状况和经营成果的过程,目的了解过去、评价现在和预测未来,以改善报表使用人的决策。
(一)财务报表分析的对象
(二)财务报表分析的结果
(三)财务报表分析的过程
财务报表分析不同于企业分析、经营分析、财务分析和经济活动分析。
三、财务报表分析的主体
(一)投资人:
目标、主要决策、财务报表分析的内容;
(二)债权人:
目标、主要决策、财务报表分析的内容;
(三)经理人员:
目标、主要决策、财务报表分析的内容;
(四)政府:
目标、主要决策、财务报表分析的内容;
(五)其他人员:
目标、主要决策、财务报表分析的内容;
四、财务报表分析的内容
(一)资产运用效率分析
(二)短期偿债能力分析
(三)长期偿债能力分析
(四)现金流动分析
(五)盈利能力分析
(六)投资报酬分析
第二节财务报表分析客体
一、财务报表的种类
财务报表分析所使用的资料主要是财务报表,还包括其他有关的财务报告。
(一)资产负债表及其附表
(二)损益表及其附表
(三)现金流量表
(四)财务报表附注
(五)其他财务报告
二、财务报表使用的理论和概念
为了正确运用财务报表数据,要了解财务报表编制的假设前提和使用的主要概念。
(一)会计目标
(二)会计的基本假设
(三)经济业务与会计要素
(四)会计原则
(五)会计程序和方法
第三节财务报表分析的程序与方法
一、财务报表分析的原则
目的明确的原则;实事求是的原则;全面分析的原则;动态分析的原则;系统分析的原则;定量分析与定性分析结合的原则
二、财务报表分析的一般步骤
明确分析目的;设计分析程序;收集有关信息;将整体分为各个部分;研究各个部分的特殊本质;研究各个部分之间的联系;得出分析结论
三、比较分析法
(一)比较的对象:
历史标准;同业标准;预算标准
(二)比较的指标:
总量指标;财务比率;结构百分比
四、因素分析法
(一)因素分解法
(二)定基替代法
(三)连环替代法
第二、三、四章资产负债表、利润表和现金流量表解读
教学目的要求
一、会阅读财务报表;
二、掌握总量指标的趋势分析法;
三、熟练掌握结构百分比的趋势分析法。
第二章资产负债表解读
一、资产负债表的结构
(一)报告式资产负债表
(二)账户式资产负债表
二、资产负债表重点项目解读
(一)资产的概念:
确认、计量、报告和披露
(二)流动资产:
货币资金和交易性金融资产;应收帐款;存货;其他流动资产;(三)长期资产:
可供出售金融资产;持有至到期投资;长期股权投资;投资性房地产;固定资产;无形资产
(四)负债的概念:
确认、计量、报告和披露
(五)流动负债:
短期借款、应付票据、应付账款等
(六)长期负债:
长期借款、应付债券、预计负债等
(七)实收股本和资本公积
(八)盈余公积和未分配利润
三、资产负债表的总括分析
(一)资产负债表结构分析
(二)资产负债表趋势分析
(三)资产负债表同业分析
第三章利润表解读
一、利润表结构
(一)单步式结构利润表
(二)多步式结构利润表
二、利润表重点项目解读
(一)经常性损益项目
1、营业收入
2、营业成本、营业税金及附加、期间费用
3、所得税费用
(二)非经常性损益项目
1、投资收益
2、资产减值损失和公允价值变动损益
3、营业外收入和营业外支出
(三)综合性损益项目
三、利润表的总括分析
(一)利润表的结构分析
(二)利润表的趋势分析
第四章现金流量表解读
第一节现金流量表结构
一、现金流量的概念
二、现金流量表的正表及其附注
第二节现金流量表重点项目解读
一、经营活动现金流量
二、投资活动现金流量
三、筹资活动现金流量
第三节现金流量表的总括分析
一、现金流量的结构分析
二、现金流量的趋势分析
三、现金流量的比率分析
第五章偿债能力分析
教学目的要求
一、会计算短期偿债能力有关财务比率
二、掌握短期偿债能力分析的原理和方法
三、会计算长期偿债能力有关财务比率
四、掌握长期偿债能力分析的原理和方法
第一节短期偿债能力分析
一、短期偿债能力的概念
二、营运资本
三、流动比率
四、速动比率
五、现金比率
六、短期偿债能力的分析方法
(一)同业比较分析
(二)历史比较分析
(三)预算比较分析
第二节长期偿债能力分析
一、长期偿债能力的概念
二、资产负债率分析
(一)资产负债率的计算
(二)资产负债率的分析
三、产权比率分析
(一)产权比率的计算
(二)产权比率的分析
四、有形净值债务率分析
(一)有形净值债务率的计算
(二)有形净值债务率的分析
五、利息保障倍数分析
六、固定费用偿付能力分析
第三节影响偿债能力的其他因素
一、长期资产和长期债务
二、长期租赁
三、退休金计划
四、或有事项
五、承诺六、金融工具
六、影响短期偿债能力的表外项目
第六章营运能力分析
教学目的要求
一、理解营运能力的概念
二、掌握营运能力评价的方法
三、熟练掌握各项资产周转率的计算和分析
第一节营运能力的衡量
一、营运能力的概念
二、营运能力比率
(一)现金周转率
(二)应收账款周转率
(三)存货周转率
(四)营运资产周转率
(五)固定资产周转率
(六)其他资产周转率
(七)总资产周转率
第二节资产营运能力的分析
一、资产营运能力的影响因素
二、资产营运能力的趋势分析
三、资产营运能力的同业分析
第七章获利能力分析
教学目的要求
一、理解获利能力的概念
二、会计算获利能力的有关财务比率
三、掌握获利能力分析的原理和方法
第一节获利能力基础分析
一、销售毛利率
二、营业利润率
三、销售净利率
第二节资产获利能力分析
一、总资产收益率分析:
总资产收益率的计算
二、影响总资产收益率的因素
三、总资产收益率的分析:
变动分析
第三节股东投资回报分析
一、净资产收益率分析:
杜邦分析法
二、每股收益
(一)每股收益的计算
(二)每股收益分析
1、影响每股收益的因素
2、每股收益的变动分析
二、市价比率分析
(一)股票获利率分析
1、股票获利率的计算
2、股票获利率分析
(二)市盈率分析
1、市盈率的计算
2、市盈率分析
(三)市净率分析
1、市净率的计算
2、市净率分析
第八章财务报表综合分析
教学目的要求
一、掌握杜邦分析法的综合运用
二、了解综合系数法的基本程序
三、概述企业价值评估基本方法及程序
第一节财务报表综合分析方法
一、杜邦分析法:
净资产收益率的分解
二、综合系数分析法:
综合系数法的基本程序
第二节财务报表综合分析案例
一、企业价值评估
二、财务预警分析
三、经营者业绩评价:
国有资本金效绩评价制度
(一)评价的主体和对象
(二)评价的方式
(三)评价的指标体系
(四)评价的步骤和方法
(五)评价结果的分级
第九章财务报表分析报告
教学目的要求
1、掌握财务报表分析报告的基本要素
2、了解财务报表分析报告撰写的基本原则
第一节财务报表分析报告的要素及类型
一、财务报表分析报告的基本要素
1、标题
2、正文
3、备注说明
4、落款
二、财务报表分析报告的类型
1、定期和不定期
2、综合、专项和项目分析报告
第二节财务报表分析报告的撰写
一、财务报表分析报告撰写的原则
1、客观性
2、相关性
3、清晰性
4、时效性
5、作用有限性
二、财务报表分析报告撰写的步骤与方法
1、直接叙述法
2、问题引导法
第三节财务报表分析报告范例
《财务报表分析》复习自测题(2003年秋季)
一、单项选择(每题1分,答案唯一)
1.资产负债表的附表是(D)。
A.利润分配表B.分部报表C.财务报表附注D.应交增值税明细表
2.正大公司2001年年末资产总额为1650000元,负债总额为1023000元,计算产权比率为(D)。
A.0.62B.0.61C.0.38D.
3.企业的应收账款周转天数为90天,存货周转天数为180天,则简化计算营业周期为(C)天。
A.90B.180C.270D.360
4.企业(D)时,可以增加流动资产的实际变现能力。
A.取得应收票据贴现款B.为其他单位提供债务担保
C.拥有较多的长期资产D.有可动用的银行贷款指标
5.从严格意义上说,计算应收账款周转率时应使用的收入指标是(B)。
A.主营业务收入B.赊销净额C.销售收入D.营业利润6.销售毛利率+(B)=1。
A.变动成本率B.销售成本率C.成本费用率D.销售利润率
7.已知企业上年营业利润为2000万元,实现销售甲产品40万件,本年实现销售该产品46万件,实现营业利润2340万元,则可以计算出经营杠杆系数为(C)。
A.1.17B.1.15C.1.13D.
8.投资报酬分析的最主要分析主体是(D)。
A.短期债权人B.长期债权人C.上级主管部门D.企业所有者
9.假设某公司普通股2000年的平均市场价格为17.8元,其中年初价格为16.5元,年末价格为18.2元,当年宣布的每股股利为0.25元。
则该公司的股票获利率是(D)%。
A.25B.0.08C.10.46D.
10.企业为股东创造财富的主要手段是增加(A)。
A.自由现金流量B.净利润C净现金流量D营业收入
二、多项选择(每题2分,正确答案为2-5个)
1.国有资本金效绩评价的对象是(AD)。
A.国家控股企业B.有限责任公司C.所有公司制企业D.国有独资企业
E.股份有限公司
2.保守速动资产一般是指以下几项流动资产(ADE)。
A.短期证券投资净额B.待摊费用C.预付帐款D.应收账款净额E.货币资金
3.企业持有货币资金的目的主要是为了(ABE)。
A.投机的需要B.经营的需要C.投资的需要D.获利的需要E.预防的需要
4.与息税前利润相关的因素包括(ABCDE)。
A.投资收益B.利息费用C.营业费用D.净利润E.所得税
5.属于非财务计量指标的是(BCD)。
A.市场增加值B.服务C.创新D.雇员培训E.经济收益
6.计算存货周转率可以以(AB)为基础的存货周转率。
A.主营业务收入B.主营业务成本C.其他业务收入D.营业费用E.其他业务成本
7.股票获利率的高低取决于(AD)。
A.股利政策B.现金股利的发放C.股票股利D.股票市场价格的状况E.期末股价
8.下面事项中,能导致普通股股数发生变动的是(ABCDE)。
A.企业合并B.库藏股票的购买C.可转换债券转为普通股D.股票分割E.增发新股
F.子公司可转换为母公司普通股的证券
9.下列经济事项中,不能产生现金流量的有(BCE)。
A.出售固定资产B.企业从银行提取现金C.投资人投入现金D.将库存现金送存银行
E.企业用现金购买将于3个月内到期的国库券
10.(ABCD)是计算固定支出偿付倍数时应考虑的因素。
A.所得税率B.优先股股息C.息税前利润D.利息费用E.融资租赁费中的利息费用
三、名词解释
1.资本结构――是指企业各种长期筹资来源的构成和比例关系,即长期资本和长期债务的比例关系。
2.营运资本――是指流动资产总额减流动负债总额后的剩余部分,也称净营运资本,它意味着企业的流动资产在偿还全部流动负债后还有多少剩余。
3.产权比率――是负债总额与股东权益总额之间的比率,也称之为债务股权比率。
它也是衡量企业长期偿债能力的的指标之一。
4.每股收益――是企业净收益与发行在外普通股股数的比率。
它反映了某会计年度内企业平均每股普通股获得的收益,用于评价普通股持有者获得报酬的程度。
5.自由现金流量――是支付了有价值的投资需求后能向股东和债权人派发的现金总量。
四、简答题
1.债权人进行财务报表分析的主要目的是什么?
答:
债权人的主要决策是决定是否给企业提供信用,以及是否需要提前收回债权。
债权人进行财务报表分析的目的包括:
(1)公司为什么需要额外筹集资金;
(2)公司还本付息所需资金的可能来源是什么;
(3)公司对于以前的短期和长期借款是否按期偿还;
(4)公司将来在哪些方面还需要借款。
2.速动比率计算中为何要将存货扣除?
答:
在计算速动比率时要把存货从流动资产中剔除的主要原因是:
(1)在流动资产中存货的变现速度最慢。
(2)由于某种原因,存货中可能含有已损失报废但还没作处理的不能变现的存货。
(3)部分存货可能已抵押给某债权人。
(4)存货估价还存在着成本与合理市价相差悬殊的问题。
3.现金流量分析的作用是什么?
作用表现在:
(1)对获取现金的能力作出评价
(2)对偿债能力作出评价
(3)对收益的质量作出评价
(4)对投资活动和筹资活动作出评价
五、计算分析题
1.已知:
甲、乙、丙三个企业的资本总额相等,均为4000万元,息税前利润也都相等,均为500万元。
负债平均利息率6%。
但三个企业的资本结构不同,其具体组成如下:
金额单位:
万元
项目
甲公司
乙公司
丙公司
总资本
4,000
4,000
4,000
普通股股本
4,000
3,000
2,000
发行的普通股股数
400
300
200
负债
0
1,000
2,000
假设所得税率为33%,则各公司的财务杠杆系数及每股净收益如何?
解:
当息税前利润额为500万元,各公司财务杠杆系数及各净收益指标计算如下:
甲公司的税后净收益=(500-0)×(1-33%)=335(万元)
乙公司的税后净收益=(500-1,000×6%)×(1-33%)=(万元)
丙公司的税后净收益=(500-2,000×6%)×(1-33%)=
2.根据下列数据计算存货周转率及周转天数:
流动负债40万元,流动比率2.2,速动比率1.2,销售成本80万元,毛利率20%,年初存货30万元。
解:
流动资产==88速动资产==48
年末存货=88-48=40销售收入=80÷(1-20%)=100
收入基础存货周转率=100÷(40+30)×2=2.86周转天数==126
成本基础存货周转率=80÷(40+30)×2=2.29周转天数==157
3.某企业全部资产总额为6000万元,流动资产占全部资产的40%,其中存货占流动资产的一半。
流动负债占流动资产的30%。
请分别计算发生以下交易后的营运资本、流动比率、速动比率。
(1)购买材料,用银行存款支付4万元,其余6万元为赊购;
(2)购置机器设备价值60万元,以银行存款支付40万元,余款以产成品抵消;
(3)部分应收帐款确认为坏帐,金额28万元。
同时借入短期借款80万元。
解:
流动资产=6000×40%=2,400存货=2,400×50%=1,200
流动负债=6000×30%=1800
(1)流动资产=2,400+4-4+6=2,406流动负债=1,800+6=1,806
速动资产=1,200-4=1,196营运资本=2,406-1,806=600
流动比率=2,406÷1,806=1.33速动比率=1,196÷1,806=
(2)流动资产=2,400-40-20=2,340流动负债=1800
速动资产=1,200-40-20=1140营运资本=2,340-1,800=540
流动比率=2,340÷1,800=速动比率=1,140÷1,800=
(3)流动资产=2,400-28+80=2,452流动负债=1,800+80=1,880
速动资产=1,200-28+80=1,252营运资本=2,452-1,880=652
流动比率=2,452÷1,880=速动比率=1,252÷1,880=
4.资料:
已知某企业2000年、2001年有关资料如下表:
(金额单位:
万元)
项目
2000年
2001年
销售收入
280
350
其中:
赊销收入
76
80
288
全部成本
235
其中:
销售成本
108
120
管理费用
87
98
财务费用
29
55
销售费用
11
15
利润总额
45
62
所得税
15
21
税后净利
30
41
资产总额
128
198
其中:
固定资产
59
78
现金
21
39
14
应收账款(平均)
8
存货
40
67
88
负债总额
55
要求:
运用杜邦分析法对该企业的净资产收益率及其增减变动原因分析。
解:
2000年:
净资产收益率=销售净利率×资产周转率×权益乘数
=(30÷280)×(280÷128)×[1÷(1-55÷128)]
2001年:
净资产收益率=销售净利率×资产周转率×权益乘数
=(41÷350)×(350÷198)×[1÷(1-88÷198)]
2001年的净资产收益率比2000年有所下降,主要原因是资产周转率的显著降低,从相关资料中可以分析出:
2001年总资产明显增大,导致资产周转率降低。
本年负债比例有所上升,因而权益乘数上升。
综合以上分析可以看出,本年净资产收益率降低了。
5.已知某公司资产总额450万元,,流动资产占30%,其中货币资金有25万元,其余为应收帐款和存货。
所有者权益项目共计280万元,本年实现毛利90万元。
年末流动比率1.5,产权比率0.6,收入基础的存货周转率10次,成本基础的存货周转率8次。
要求:
计算下列指标:
应收帐款、存货、长期负债、流动负债、流动资产的数额。
解:
流动资产=450×30%=135(万元)流动负债=135÷1.5=90(万元)
产权比率=0.6=负债÷(资产-负债)负债=168.75(万元)长期负债=168.75-90=78.75(万元)收入÷存货=成本÷存货+毛利÷存货10=8+90÷存货存货=45(万元)应收帐款=135-45-25=65(万元)
- 配套讲稿:
如PPT文件的首页显示word图标,表示该PPT已包含配套word讲稿。双击word图标可打开word文档。
- 特殊限制:
部分文档作品中含有的国旗、国徽等图片,仅作为作品整体效果示例展示,禁止商用。设计者仅对作品中独创性部分享有著作权。
- 关 键 词:
- 财务报表分析 财务报表 分析 教案